今日，港、A股消费电子板块走强，立讯精密 (002475.SZ) A股T字板涨停，目前市值4420亿元，国光电器、歌尔股份、蓝思科技、传音控股、领益智造等跟涨。
港股鸿腾精密(06088.HK) 、蓝思科技 (06613.HK) 涨超14%，高伟电子 (01415.HK) 涨超10%，丘钛科技 (01478.HK) 、瑞声科技 (02018.HK) 涨超9%。
消息面上，据环球网援引美国科技媒体information报道，OpenAI正以惊人速度推进消费级硬件战略，通过大规模招募苹果核心硬件人才、联手立讯精密等供应链巨头，加速构建AI原生硬件生态。
今年以来OpenAI已从苹果招揽超过20名消费硬件领域员工，其中不乏效力苹果15年以上的资深专家（如主导iPhone 6S版Siri动态波形设计的Cyrus Daniel Irani、前Apple Watch硬件负责人Erik de Jong）；今年5月，OpenAI宣布以近65亿美元收购了前苹果首席设计官乔纳森·艾维（Jony Ive）联合创办的人工智能设备初创公司io Products。此次收购是OpenAI迄今最大规模的硬件布局，该公司借此获得了io公司现有的55名硬件工程师、软件开发人员及制造专家团队。
综合多家媒体报道，OpenAI已与立讯精密签署协议，共同打造一款消费级设备，立讯精密已获得至少一款设备的组装合同。这款设备目前仍处于原型开发阶段，预计可深度整合OpenAI的大模型能力。该设备外形类似无屏智能音箱，便于携带，具备环境感知功能，目标是成为用户的“全时AI伴侣”。
据知情人士透露，OpenAI计划的产品包括类似无显示屏智能音箱，还考虑开发眼镜、数字录音笔和可穿戴胸针等产品，首批设备的发布时间定在2026年末或2027年初。
OpenAI正在开发的首批AI硬件设备均围绕“情境感知”与“无屏交互”设计，旨在打造智能手机之外的全新AI入口。
随着大模型压缩和量化技术的不断提升，知识密度持续增大，终端搭载的模型能力值逐步增强，终端硬件入口重要性凸显。OpenAI的硬件尝试是AI巨头寻求下一增长曲线和生态控制权的重要一步，若其首款设备能获得市场认可，无疑将重塑AI硬件的竞争格局。
西部证券最新研报称，从立讯精密与OpenAI的合作来看，果链企业不仅有望开启AI端侧创新的先机，也有望在未来AI硬件全球供应链中占据核心位置。另外，今年苹果新品发布会，产品进一步创新带动硬件提升，持续彰显了苹果强大的产品力，基础版和air以极具性价比的配置较超市场预期。此外iPhone 17系列定价维持过往水平也打破了市场此前的涨价预期，体现了苹果出色的全球供应链管理能力和成本控制能力，利好苹果产业链。该机构关注的标的包括：1）组装环节：立讯精密；2）折叠屏方面：领益智造、蓝思科技、统联精密；3）可穿戴及光学：歌尔股份、水晶光电、高伟电子、舜宇光学科技、蓝特光学。
民生证券也表示，OpenAI入局AI终端，或将复用苹果供应链，立讯精密、歌尔股份、蓝思科技等苹果供应链龙头公司均有望参与到OpenAI智能设备原型机的开发工作中来，并进一步增强在各自细分领域的行业竞争力。该机构表示，OpenAI复用苹果产业链，叠加iPhone17系列销量或将有超预期表现，以及苹果将在2026-2027年开启新一轮产品创新周期，推出折叠机、AI眼镜等新品，有望为供应链注入新动能，带动相关企业步入增量上行通道。该机构建议关注：1）果链核心标的：立讯精密、蓝思科技、歌尔股份、比亚迪电子等；2）折叠机：统联精密、宜安科技、精研科技；3）其他零部件：珠海冠宇、高伟电子等。
