公告日期：2025-04-29

中信建投证券股份有限公司

关于

中航工业产融控股股份有限公司
主动终止上市的财务顾问意见

二〇二五年四月

重要提示

中航工业产融控股股份有限公司拟以股东大会决议方式主动撤回 A 股股票在上交所的上市交易，并在取得上交所终止上市决定后申请在全国中小企业股份转让系统转让。

中信建投证券股份有限公司接受中航产融的委托，担任本次公司申请以股东大会决议方式主动终止上市的财务顾问，依照相关法律法规规定，按照行业公认的业务标准、道德规范，本着诚实信用和勤勉尽责的原则，在审慎调查的基础上出具财务顾问意见。

中航产融已声明向本财务顾问提供了为出具本财务顾问意见所必需的资料，保证所提供的资料真实、准确、完整，不存在任何虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

本财务顾问意见不构成对中航产融的任何投资建议，对投资者根据本意见所作出的任何投资决策可能产生的风险，本财务顾问不承担任何责任。

本财务顾问提请广大投资者认真阅读中航产融以股东大会决议方式主动终止上市相关公告文件。

目 录

重要提示 ...... 2
目 录 ...... 3
第一节 释 义 ...... 4
第二节 绪 言 ...... 5
第三节 财务顾问承诺与声明...... 6

一、财务顾问承诺 ...... 6

二、财务顾问声明 ...... 6
第四节 上市公司基本情况...... 7

一、公司基本情况 ...... 7

二、公司的股权结构情况 ...... 9
第五节 本次主动终止上市的方案......11

一、中航产融主动终止上市方案 ......11

二、中航产融主动终止上市原因 ......11

三、主动终止上市事项已履行的审议程序......11

四、主动终止上市事项尚需履行的程序...... 12

五、异议股东及其他股东保护机制...... 12
第六节 财务顾问意见 ...... 15

一、关于中航产融主动终止上市方案合规性的核查...... 15

二、关于对异议股东保护的核查 ...... 15

三、结论性意见 ...... 16

第一节 释 义

本财务顾问意见中，除非文中另有所指，下列词语具有如下含义：
中航产融、上市公 指 中航工业产融控股股份有限公司
司、公司

中航工业 指 中国航空工业集团有限公司

北亚集团 指 北亚实业（集团）股份有限公司

《股票上市规则》 指 《上海证券交易所股票上市规则》（2024 年 4 月修订）

本次终止上市 指 公司拟以股东大会决议方式主动撤回 A 股股票在上交所的上市交
易，并转而申请在全国中小企业股份转让系统转让

中信建投证券、本 指 中信建投证券股份有限公司
财务顾问
本财务顾问意见 指 《中信建投证券股份有限公司关于中航工业产融控股股份有限公
司主动终止上市的财务顾问意见》

国务院国资委 指 国务院国有资产监督管理委员会

中国证监会 指 中国证券监督管理委员会

上交所 指 上海证券交易所

元、万元 指 人民币元、万元

第二节 绪 言

中航产融经营面临重大不确定性，可能会对公司造成重大影响。根据《股票上市规则》等相关法律、法规及规范性文件的规定，公司拟以股东大会决议方式主动撤回 A 股股票在上交所的上市交易，并转而申请在全国中小企业股份转让系统转让。

第三节 财务顾问承诺与声明

一、财务顾问承诺

（一）本财务顾问已按照规定履行尽职调查义务，有充分理由确信所发表的专业意见与中航产融公告文件的内容不存在实质性差异。

（二）已对中航产融公告文件进行核查，确信公告文件内容与格式符合规定。
（三）有充分理由确信中航产融本次主动终止上市工作符合法律、行政法规和中国证监会的规定，有充分理由确信中航产融披露的信息真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述和重大遗漏。

（四）就中航产融以股东大会决议方式主动终止上市所出具的专业意见已提交本财务顾问内核机构审查，并获得通过。

（五）在担任财务顾问期间，已采取严格的保密措施，严格执行内部防火墙制度。
二、财务顾问声明

（一）本财务顾问与本次主动终止上市当事方无重大利益关系，就本次中航产融主动终止上市所发表的财务顾问意见是完全独立进行的。

（二）……
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提示：本网不保证其真实性和客观性，一切有关该股的有效信息，以交易所的公告为准，敬请投资者注意风险。