今日提示
·SpaceX于今日启动IPO路演。
·国内成品油于今日24时迎来新一轮调价。
上证聚焦
○一季度NAND存储市场规模近翻倍涨价趋势有望延续
6月3日，第三方机构Counterpoint Research最新的NAND存储市场追踪报告显示：受AI基础设施需求持续增长的推动，2026年第一季度全球NAND（闪存）存储市场营收达到460亿美元，市场规模环比接近翻倍，同比增长至去年同期的3.5倍。Counterpoint表示，人工智能基础设施的部署以及向Agentic AI的转型，仍是市场的核心增长引擎。面向服务器的企业级固态硬盘（eSSD）在2026年第一季度占据了NAND市场总量的43%，预计到今年年底将超过60%。
中泰证券认为，受益于AI需求驱动，存储行业景气度逐步回暖，存储价格进入上行通道。华鑫证券指出，存储龙头大幅涨价的底气，正来自对服务器DRAM短缺问题日益严重的预期。在这种情况下，存储的涨价趋势或将贯穿整个2026年。
公司方面，德明利主营业务集中于闪存主控芯片设计、研发，存储模组产品应用方案的开发、优化，以及存储模组产品的销售。兆易创新专注于利基型存储市场，产品主要包括闪存芯片和DRAM产品，并已在消费电子、工业、汽车电子、通讯等多领域实现全品类产品覆盖。
上证精选
·北京市经济和信息化局党组书记、局长姜广智在第八届北京网络安全大会（BCS2026）上表示，目前北京市数字安全产业规模超过千亿，居全国首位。北京将锚定2030年建成全球数字经济标杆城市的目标，加快关键核心技术攻关，全面提升数据安全产业体系能力，共建数字安全产业新生态。
·远程星智T9M甲醇电动轻卡6月3日顺利抵达北京，成功挑战“驾驶混合动力厢式轻卡单次满醇满电行驶最远距离”吉尼斯世界纪录称号。车辆以满醇满电状态从远程杭州总部出发，穿越江苏、山东、河北，最终抵达北京八达岭长城，中途不进行任何甲醇或电力补能，实际行驶里程1699.148公里。
·长三角铁路2026年端午假期旅客运输方案出台。今年端午假期铁路运输期限为6月18日至22日，合计5天。其间，上铁集团预计发送旅客1745万人次，日均发送旅客达349万人次，客流同比增长8%。
·据业内机构数据，今年5月，重点25城二手房新增挂牌房源为12万套，同比下降幅度达41%。从存量规模看，北京、上海等重点城市，也出现二手房挂牌量下降的趋势。
·6月3日消息，中电信量子集团、科大国盾、烽火通信联合发布通量密一体OTN设备最新应用成果——全国首条基于通量密一体设备的跨城域加密OTN专线，该成果的发布标志着我国基于通量密一体技术的量子安全传输从设备研发迈向现网商用。
产业情报
○千问App将向第三方全面开放 AI智能体进入新拐点
6月3日，千问App宣布将向第三方Agent、Skill全面开放，所有企业均可在千问运营自己的品牌Agent。目前，瑞幸、肯德基、蜜雪冰城、东方航空等首批企业正在千问进行Agent服务测试，并将陆续上线。未来，企业可以在千问App中运营自己的Agent，自定义Agent人设与服务边界，以对话的形式为用户提供各种形式的产品服务。
国信证券认为，当前人工智能科技周期已进入下半场，即大模型发展与智能体（AI Agent）应用落地的集中变现阶段。浙商证券表示，2026年AI Agent技术演进及商业化进入新拐点，Agent技术范式从“自动化”走向“自主性”，更为智能的Agent扮演角色或从聊天陪伴升级到实质化的自动化助手。
公司方面，中亦科技主打IT智能运维，其独有的OneAgent技术，能将复杂的数据处理流程简化成“一键操作”，大幅降低企业运维成本。索辰科技物理AI聚焦于多物理场仿真、物理规律驱动的智能体训练及行业级应用。
○IBM欲百亿美元布局量子计算产业化进程望提速
当地时间6月2日，IBM宣布未来五年将向量子计算领域投入超过100亿美元，涵盖研发、资本支出、制造规模化、生态系统合作及并购，以加速实现其量子路线图。根据规划，IBM将于2029年交付全球首台大规模容错量子计算机“IBM Quantum Starling”，其运算能力较现有系统提升两万倍。Starling将为后续“IBM Quantum Blue Jay”奠定基础，后者可在2000个量子比特上执行十亿次量子运算，助力解决科学与产业中复杂难题。
中信证券称，量子通信、测量商业化正在加速，应用场景也在不断落地，同时国盾量子等企业在产业化应用、核心硬件取得关键进展。在技术与应用双轮驱动下，量子信息产业化有望进一步提速。
公司方面，国盾量子专攻量子保密通信设备研发，参与制定百余项国家及国际量子通信相关标准。科大国创积极参与量子信息产业生态建设，推动量子技术与行业应用融合。
公告快递
○兖矿能源拟收购控股股东山能集团旗下新能源集团100%股权及山能售电100%股权。
○大全能源拟投资60亿元建设大全智慧能源系统制造基地项目，主要涉及智慧能源系统解决方案及相关设备（包括储能系统、固态变压器、固态断路器和固态电池等产品）的研发、制造与销售等。
○通策医疗拟以5000万元至1亿元回购股份，用于减少公司注册资本（注销股份），回购价格不超过60.12元/股。
○生物股份董事长提议以2亿元至4亿元回购股份，用于维护公司价值及股东权益。
○鹏鼎控股2025年度利润分配方案为每10股派10元，共计派发现金股利23.18亿元，股权登记日为2026年6月11日。
○长春高新子公司金赛药业于近日收到国家药品监督管理局核准签发的《药物临床试验批准通知书》，金赛药业GenSci155注射液境内生产药品注册临床试验申请获得批准。
○数据港拟采购不超过8亿元的科学计算设备（非GPU设备）的算力服务，将构建集“算力供给-软件支撑-公共服务-运维保障”于一体的AI4S科学计算服务。
○思源电气控股子公司如高高压计划投资“如高高压产能扩充建设项目”，项目总投资6亿元。
○罗曼股份拟定增募资不超过2.93亿元，用于智能算力集群建设及运营项目。
资金观潮
○科技ETF资金大分化半导体材料设备受关注
科技赛道是年内资金流入的重要方向。Wind数据显示，今年以来，截至5月末，全市场800多只行业主题ETF合计净流入超1600亿元，从细分品类看，科技方向的ETF资金净流入遥遥领先。在A股科技行情走强的背后，跟踪不同细分方向的指数ETF之间出现了显著的资金分化。
据统计，半导体材料设备指数以相关ETF年内169亿元的净流入，位居科技行业指数的前列；通信设备指数以约112亿元的净流入紧随其后；中证软件指数净流入约62亿元，这三只指数相关ETF合计净流入超340亿元。与此同时，国证芯片指数相关ETF年内净流出104亿元，科创芯片指数净流出约88亿元，中证全指半导体指数净流出约87亿元。
业内人士表示，半导体材料设备处于产业链上游，覆盖硅片、光刻胶、刻蚀设备、薄膜沉积设备等关键环节，受益于国产化进程加速和AI算力基础设施建设的持续投入，行业景气度维持高位。相较而言，半导体材料设备指数的成分股更为聚焦，在产业链细分环节上的暴露度更高，这也是吸引资金持续流入的原因之一。
○机构席位净买入通富微电
6月3日交易公开信息显示，通富微电（002156）获机构席位净买入2.60亿元，占总成交额比例2.12%。
开源证券研报表示，公司计划2026年在生产设施和设备、IT、技术研发等方面投资共计91亿元，相较于2025年（计划60亿元）大幅提升。其中：崇川工厂、南通通富、通富通科、合肥通富、厦门通富计划共计投资35亿元，通富超威苏州、通富超威槟城计划共投资56亿元，以满足大尺寸多芯片的服务器及AI等产品的量产以及3nm以下产品的研发。随人工智能进入Agent时代，GPU及CPU的价值有望再迎重估，公司与全球计算/算力芯片龙头AMD形成“合资+合作”模式，承接其相关产品超过8成封测订单，看好公司高端业务持续推进释放的成长动能。
○机构席位净买入模塑科技
6月3日交易公开信息显示，模塑科技获机构席位净买入1.41亿元，占总成交额比例5.89%。
长江证券研报表示，长期看，公司深耕汽车外饰件，机器人打造二次成长曲线。汽车业务方面，2025年公司深化客户战略合作，获国内某知名新能源客户、北美知名电动车企及某豪华车品牌等重大项目定点，预计总销售额超60亿元。机器人业务方面，公司以人形机器人外覆盖件为抓手切入赛道，布局人形机器人产业，2026年计划实现小批量向规模化突破。医院业务方面，明慈医院2025年营收同比增长约10%，门诊量18万人次，出院约8300人次，开展各类手术约3200例，同比分别增长约22%、6%、14%。
○6月3日交易公开信息显示，机构席位净买入利和兴、豫能控股、软通动力、达实智能、天地在线、国机精工、迅捷兴、洁美科技等公司。
机构调研
○东山精密为国内PCB与精密制造领先企业，公司光芯片技术量产工艺及应用技术稳定可靠，下游光模块产品已实现多家行业头部客户产品落地及批量供货。随着行业的不断发展，高端光模块产品市场需求旺盛，客户订单充足，整体出货规模有望实现稳步增长。公司光模块海外（泰国）生产基地建设稳步推进，助力海外客户交付。此外，公司持续深耕高端PCB赛道，目前老厂改造项目已顺利投产，新建产能按计划稳步建设落地，充分满足下游客户订单需求。
○泰和新材（002254）为化纤行业领先企业。公司对位芳纶产能利用率大概在六七成，产销率大约是100%。国内主流的光缆厂基本都是公司客户。公司后续的资本开支主要集中在几个方面，一是化工板块，做跟芳纶相关的原料，公司控股子公司民士达芳纶纸可能还会上产能；二是围绕绝缘领域和湿法无纺布技术等方向；三是围绕着先进纺织、安防与信息等应用领域做新的产品，目前一些处于中试阶段，像T2T、POD的散热膜，下一步资本支出要看中试情况。
