6月15日，A股市场大幅回暖，周期、科技多面走强，截至9:50，通信ETF华夏（515050）涨超2%领涨同类通信ETF，持仓股中，太辰光涨超17%，长芯博创涨超10%，生益科技、光库科技、三安光电、剑桥科技等多股走强。同类费率最低创业板人工智能ETF华夏（159381）涨超2.5%。

　　消息面上，美伊和平协议落地，令全球金融市场在周一迅速重新定价。油价大幅下挫，美股期货全线走高，地缘风险溢价加速消退。

　　地缘冲突缓和，油价回落，美联储加息预期降温，全球风险资产大幅回暖，科技方向仍是资金布局主线。从资金净流入方面来看，通信ETF华夏近8天获得连续资金净流入，最高单日获得7.68亿元净流入，合计“吸金”22.73亿元，日均净流入达2.84亿元。

　　兴业证券指出，临近业绩披露期、景气投资有效性提升，市场本身对业绩的重视程度也将强化。6月至7月上半月，随着中报业绩预告披露期临近，景气投资的有效性将再度提升。今年而言，A股本身并不缺盈利线索，立足景气逻辑进行布局，将是当下窗口兼具胜率与赔率的更好选择。根据一季报后各行业2026年盈利一致预期变动情况，筛选中报有望表现较好的方向。一季报后盈利预期上修较多的方向主要集中在：AI算力：半导体、光通信、元件、电子化学品；先进制造：船舶、AI设备、电池储能；周期：有色、石化（化纤、农化、炼化、塑料等）、航运港口、煤炭等；消费&金融：饰品、商贸零售、非银等。

　　CPO+PCB高含量ETF：通信ETF华夏（515050），跟踪指数CPO+PCB概念股权重合计超80%位居全市场第一（剔除重合个股权重），其中CPO概念股权重超74%，PCB概念股权重超20%，相比同类通信ETF，独有成分股覆盖了兆易创新、东山精密、沪电股份、生益科技、深南电路、鹏鼎控股等存储、PCB及覆铜板龙头。完整覆盖从紧缺的上游光芯片到受益于CPO/OCS新技术的光纤光缆、AI服务器、光互连、PCB、存储全链条。直接承接AI算力资本开支加速与技术迭代的双重驱动，是把握通信及电子算力板块业绩释放的核心工具。截至2026年5月30日，前十大权重股分别为中际旭创、新易盛、立讯精密、兆易创新、工业富联、东山精密、天孚通信、沪电股份、生益科技、华工科技，前十大权重股合计占比63.85%。场外联接（A类：008086；C类：008087）

　　易、中、天高含量ETF：创业板人工智能ETF华夏（159381）跟踪指数的一半权重集中在光模块CPO板块，另一半权重覆盖国产算力、AI软件应用领域，形成“硬件+应用”的均衡布局，新易盛、中际旭创、天孚通信三大光模块龙头权重占比超49%位居AI类标的第一。前10大权重股为中际旭创（20.88%）、新易盛（17.89%)、天孚通信(10.80%)、协创数据、蓝色光标、润泽科技、长芯博创、北京君正、昆仑万维、同花顺。目前基金规模超20亿元，场内综合费率仅0.20%，为ETF最低档。场外联接（A类：025505；C类：025506）。