6月15日，CPO概念股强势拉升，光模块CPO含量超50%的创业板人工智能指数涨超5%。其中，光纤概念股太辰光20CM涨停，锐捷网络、星宸科技、长芯博创等大涨超12%，天孚通信涨超4%，中际旭创涨超2%。热门ETF方面，同类规模、流动性第一的创业板人工智能ETF华宝（159363）场内劲涨超5%，实时成交额已超6亿元。

　　兴业证券建议，以长打短，继续坚守AI内部景气最具确定性的方向，以北美算力链为代表，包括光通信（光模块、光纤光缆）等。多次历史经验表明，外部扰动带来的市场波动中，景气确定性品种反而将成为市场聚焦的、更具韧性的方向。7月业绩期，这些景气共识度高的品种仍将是市场的最强共识。

　　国盛证券表示，光纤布线/MPO将有望成为受益于光互联的下一个超级行业。伴随光互联从Scale-out逐步向Scale-up甚至未来Scale-in演进，MPO/光纤布线厂商的价值量/重要性有望得到大幅提升。并且在当下光纤/插芯供给紧张的现状下，头部公司竞争格局趋于集中。

　　一键布局光模块CPO龙头，建议重点关注同类规模、流动性第一的创业板人工智能ETF华宝（159363）及其场外联接基金（023407），标的指数最新光模块含量超50%，“易中天”含量高，约三成仓位布局AI应用，不止是算力核心，也是AI应用代表。值得注意的是，截至2026.6.12，创业板人工智能ETF华宝（159363）最新规模达71.75亿元，规模居全市场双创AI赛道首位，最近6个月日均成交超9亿元，交投居全市场AI赛道首位。