每日精选
美伊局势：
央视记者当地时间6月17日获悉，两名美国官员透露，美国和伊朗已远程签署旨在结束战争并开放霍尔木兹海峡的谅解备忘录，该协议现已生效。其中一名官员表示，美国总统特朗普亲自签署了这份文件。据悉，该签署仪式原定于19日在瑞士举行。美国总统特朗普当地时间周三表示，目前同伊朗达成的谅解备忘录不是最终协议，如果他对协议进展不满意，美国可能恢复对伊朗的军事打击。特朗普在法国举行的七国集团(G7)峰会上表示：“这只是一份谅解备忘录。如果我不喜欢它，我们就会重新开火，继续向他们投弹。”伊朗外交部发言人巴加埃表示，伊朗与美国的谅解备忘录已正式定稿，双方均已签署。
美联储利率决议：
美国联邦储备委员会17日宣布，继续将联邦基金利率目标区间维持在3.5%至3.75%之间不变。这一今年连续第四次维持利率不变的决定符合市场普遍预期。美联储点阵图显示，19名官员中，只有18人提交了点阵图预测。在18位官员中，有1位官员认为2026年剩余时间应累计加息75个基点，有5位官员认为应累计加息50个基点，有3位官员认为应累计加息25个基点，有8位官员认为应维持利率不变，有1位官员认为应累计降息25个基点。“美联储传声筒”Nick Timiraos评论道，本次点阵图显示出明显的鹰派倾向。在18名官员中，有9人预计今年至少会加息一次，其中6人甚至预计将出现多次加息。相比之下，仅有1名官员预计今年会降息。
就业优先战略规划：
日前，国务院印发《实施就业优先战略“十五五”规划》（以下简称《规划》）。其中提到，适应人工智能发展促进就业创业。深入实施“人工智能+”行动，推动形成更多人工智能应用场景创新、技术成果转化等创业项目，探索人机协同的新型工作形态，强化人工智能的就业创造效应。推动人工智能赋能就业政策和就业服务。
主动管理ETF指引：
17日，深交所发布《证券投资基金业务指引第5号——主动管理交易型开放式基金》，上交所发布《上海证券交易所主动管理交易型开放式证券投资基金业务指引》（以下简称《指引》）。旨在鼓励产品创新的同时，从制度上充分保护投资者合法权益。其中提到，对管理人的要求：5年以上主动权益公募管理经验，近3年平均规模不低于100亿元、无重大违法违规记录，且首次开发须通过交易所专项检查。对基金经理的要求：中长期业绩良好、投资风格稳定、以投资者利益为优先。
战略性新兴产业：
上海证券交易所修订形成了《上海证券交易所科创板企业发行上市申报及推荐暂行规定（征求意见稿）》。现向社会公开征求意见，其中提到，对《暂行规定》第五条规定的战略性新兴产业领域二级行业进行调整更新。其中，新一代信息技术领域，新增“量子”；高端装备领域，新增“机器人”，并调整“海洋工程装备”为“海洋装备”；新能源领域，新增“氢能”；生物医药领域，新增“脑机接口、生物药品、基因工程药物和疫苗、生物医学工程”等。
上交所理事长发声：
在2026陆家嘴论坛“全体大会三：建立健全功能完善的资本市场”上，上交所理事长邱勇表示，下一步上交所将着力推动投资端建设，营造长钱长投的市场生态。着力打造“宽基+科创+红利”的指数体系，持续丰富ETF产品供给，提升中长期资金入市便利，研究优化做市商机制，提升ETF市场流动性。
规范外卖平台补贴：
为规范外卖平台补贴行为，市场监管总局起草形成《外卖平台补贴行为规范十条（征求意见稿）》，自即日起至7月17日公开征求意见。其中提到，明确总体原则，不得以开展长期、大额补贴的手段和方式，排除、限制市场竞争，扰乱市场竞争秩序。
工信部会议：
6月17日，工业和信息化部党组成员、副部长辛国斌在北京主持召开部分省份工业经济运行座谈交流活动。会议强调，要加快培育新动能，深入实施“人工智能+制造”专项行动，加快新一代信息技术全方位全链条普及应用，持续培育壮大新质生产力，深入整治“内卷式”竞争，推动工业经济实现质的有效提升和量的合理增长相统一。
智谱IPO：
据证监会网站披露，北京智谱华章科技股份有限公司科创板IPO辅导状态变更为“辅导验收”，辅导券商为国泰海通证券。
热点题材
AI大模型：
上海证券交易所制定了《上海证券交易所发行上市审核规则适用指引第10号——人工智能大模型企业适用科创板第五套上市标准》。其中提到，将适用科创板第五套上市标准的阶段性成果明确为：“在申报时至少有一个大模型产品已完成上线发布并实现规模化应用”。
金融：
加快建设上海国际金融中心，是党中央从全面建设社会主义现代化国家高度作出的重大战略部署。金融监管总局高度重视支持上海国际金融中心建设工作，于2025年6月联合上海市人民政府发布《关于支持上海国际金融中心建设行动方案》，为上海以更高标准、更大力度推进金融高水平开放提供纲领性指引。
国产芯片：
据大连理工大学消息，近日，大连理工大学“双擎智译”科研团队自主研发的OSCAR智能编译优化系统，攻克了国产芯片编译优化核心瓶颈，有效提升国产处理器高性能编译水平，为国产芯片性能迭代与生态建设提供了可靠技术方案。
铝电容：
日本铝电容大厂尼吉康（Nichicon）宣布，全线调涨铝电解电容价格，主要原因在于部分产品订单量已超出公司现有生产能力；且受到中东局势持续动荡影响，铝电解电容的核心原材料采购难度加大，公司无法完全消化成本涨幅。
数据中心：
17日字节跳动发布“自建数据中心机房综合测试服务供应商意向征询”，面向全国范围公开寻找具备大型数据中心综合测试与验证能力的服务商，建立综合测试服务框架资源池。综合测试服务需覆盖的单栋机房楼交付IT容量约为22MW至60MW。
OLED：
6月17日，位于四川成都的中国首条第8.6代AMOLED生产线正式宣布量产。据了解，该产线由BOE（京东方）投资建设，是目前全球进度最快、技术最成熟的中尺寸高端OLED生产线之一，填补了国内高世代AMOLED生产线的空白，在全球显示产业发展中具有重要里程碑意义。
半导体设备：
昨夜美股半导体设备板块整体走强，Aehr Test Systems一度大涨超13%，应用材料、阿斯麦、泛林集团等盘中创历史新高。消息面上，花旗银行上调了半导体设备厂商应用材料、泛林集团的目标价，并表示其强烈看好NAND设备的需求前景。
公司新闻
国瓷材料：近期资本市场关注的多层陶瓷基板，主要用于AI数据中心。目前公司产品尚在与客户联合研发过程中，尚未产生批量订单，后续项目验证是否达到要求，能否实现批量生产存在不确定性，未来亦存在技术研发进度不及预期的风险。
杭电股份：公司于2026年6月17日收到股东浙江富春江通信集团有限公司（简称“富春江通信集团”）的告知函：截至本公告披露日，富春江通信集团及其一致行动人持有公司股份占公司总股本比例由50.34%减少至50.00%，权益变动触及5%整数倍。
双星新材：公司MLCC离型膜项目仍在培植建设阶段，受多重因素影响，目前该产品毛利为负，2025年该项目营收占公司整体营收比例约为0.3%，公司的MLCC离型膜主要应用于消费电子和汽车电子用领域，因AI算力相关产品技术壁垒较高，公司未涉及AI算力相关应用领域。
中国巨石：公司近期关注到公司生产的电子布产品关注度较高，将公司列为“PCB概念”，公司生产的电子布产品主要是普通布、薄布系列。2025年，公司实现电子布销量10.62亿米，占营业收入的17.77%。低介电等特种电子布产品未形成订单及收入。
利和兴：有投资者问利和兴，6月8日地震导致日本村田菲律宾工厂停产，当前mlcc供应是否短缺，市场价格是否上涨，公司的产品调价了吗？利和兴在互动平台表示，鉴于当前市场环境变化，公司的MLCC产品已实施价格调整。
旭光电子：关注到部分媒体将公司归类到“可控核聚变”“氮化铝”相关概念。2025年度，公司可控核聚变相关业务占整体营业收入比重约为2%，氮化铝相关产品占整体营业收入比重约为7%，占比较低，不会对公司目前经营业绩产生重大影响。
美迪凯：目前，公司向客户供应的半导体用玻璃基板为未打孔基板，但2025年相关产品销售收入占公司总营收比重约为2.00%，占比较低，未对公司整体业绩构成重大影响。技术储备方面，公司开发了玻璃通孔、孔内金属化、CMP及RDL布线等TGV工艺，但前述相关工艺产品尚未形成量产收入。
诚邦股份：公司发布2026年度以简易程序向特定对象发行股票预案，拟募集资金总额不超过1亿元，扣除发行费用后用于嵌入式存储芯片扩产项目(7500万元)及补充流动资金(2500万元)。
华正新材：公司产品主要包括覆铜板及粘结片、复合材料和膜材料。目前，应用于AI算力领域的高端覆铜板在公司总营收中的占比相对有限。同时，公司高端覆铜板产品的研发及认证门槛高、周期长，存在较大的不确定性。
山东玻纤：经公司自查，截至目前，公司生产经营情况正常，内外部经营环境未发生重大变化，内部生产经营秩序正常。当前，公司没有电子布产品，敬请广大投资者注意投资风险。
环球市场
美军将再驻扎海湾一段时间：结束七国集团峰会行程的美国总统特朗普抵达巴黎后在机场接受采访时表示，美军将在海湾地区“再驻扎一段时间”。对于美国与伊朗签署谅解备忘录后要进入60天谈判期以达成最终协议，特朗普表示，60天并非达成最终协议的“硬性截止日期”。特朗普还称，如果其他国家拥有弹道导弹，那么不让伊朗拥有弹道导弹就“有点不公平”。据伊朗当天此前透露的伊美谅解备忘录内容，后续60天的谈判将不涉及伊朗导弹计划。
德银上调美光目标价至1500美元：德意志银行在最新研报中大幅上调了美光科技的目标价，从1000美元上调至1500美元，并维持“买入”评级。德银分析师Melissa Weathers周二在报告中写道：“鉴于管理层在季度中期对于财务前景的表态持续改善、存储器价格保持强劲，以及公司历来经常超出华尔街营收预期，我们认为盈利预测存在明显上修空间。”
亚马逊高管首谈量子技术前景：周三（6月17日），德桑蒂斯在接受采访时表示，“我确实相信，在未来五到七年内，我们将开始看到首批具备商业价值的小型量子计算机。”这是亚马逊首次就实用量子计算给出明确时间表。德桑蒂斯补充道，“从那以后，我们将看到类似摩尔定律的发展模式——它们每年都会变得更大、更强，并能够解决越来越多复杂且有趣的问题。”
交易提示
债市纵览
Shibor：6月17日，隔夜shibor报1.4150%，下跌0.8个基点；7天shibor报1.4640%，下跌2.4个基点；3个月shibor报1.4290%，上涨0.1个基点。
欧债：欧市尾盘，英国10年期国债收益率跌3.8个基点，报4.750%。德国10年期国债收益率下跌0.3个基点，报2.927%。法国10年期国债收益率涨0.4个基点，报3.666%。意大利10年期国债收益率跌0.3个基点，报3.624%。西班牙10年期国债收益率跌0.3个基点，报3.344%。希腊10年期国债收益率跌0.4个基点，报3.587%。
美债：纽约尾盘，美国10年期基准国债收益率上涨4.74个基点，报4.4869%。两年期美债收益率涨13.28个基点，报4.1843%。20年期美债收益率涨0.74个基点，报4.9512%；30年期美债收益率跌1.20个基点，报4.9314%。三年期美债收益率涨12.34个基点，报4.2147%；五年期美债收益率涨9.90个基点，报4.2624%；七年期美债收益率涨7.90个基点，报4.3694%。三个月期国库券/10年期美债收益率利差涨0.237个基点，报+72.569个基点。02/10年期美债收益率利差跌8.323个基点，报+29.831个基点。02/30年期美债收益率利差跌14.176个基点，报+74.283个基点。05/30年期美债收益率利差跌10.881个基点，报+66.823个基点。10年期通胀保值国债（TIPS）收益率涨8.48个基点，至2.2162%；两年期TIPS收益率涨19.88个基点，至1.9269%，03:48曾达到1.9633%；30年期TIPS收益率涨0.93个基点，至2.7280%。
商品期货
国内期货：6月17日，国内商品期货多数收跌，液化气跌超6%，燃料油、沥青跌超4%，原油、甲醇、BR橡胶、乙二醇跌超3%，铁矿石、生猪、苯乙烯跌超2%。涨幅方面，尿素涨超3%，棉花、铂、沪铝、豆二涨超1%。
国际黄金：COMEX黄金期货当月连续合约下跌78.10美元，跌幅1.79%，报4276.3美元/盎司。COMEX白银期货当月连续合约下跌2.05美元，跌幅2.93%，报67.96美元/盎司。现货黄金下跌73.45美元，跌幅1.70%，报4257.78美元/盎司。现货白银下跌2.11美元，跌幅3.01%，报67.91美元/盎司。
国际原油：国际油价06月17日下跌。截至当天收盘，纽约商品交易所WTI原油期货当月连续合约下跌0.26美元，收于每桶75.01美元，跌幅为0.35%。
国际金属：LME期铜收涨40美元，报13814美元/吨。LME期铝收涨22美元，报3410美元/吨。LME期锌收涨19美元，报3588美元/吨。LME期铅收跌3美元，报1979美元/吨。LME期镍收涨64美元，报18060美元/吨。LME期锡收涨218美元，报55344美元/吨。LME期钴收平，报56290美元/吨。
国际农产品：纽约尾盘，彭博谷物分类指数涨1.55%，报30.0135点。CBOT玉米期货涨1.47%，CBOT小麦期货涨2.85%。CBOT大豆期货涨0.44%，报11.5050美元/蒲式耳，豆粕期货跌0.28%，豆油期货跌1.15%。
外汇市场
人民币：6月17日，在岸人民币北京时间16:30收报6.75690，较上一交易日上涨5点。离岸人民币北京时间18:00报6.75802，较上一交易日下跌10.5。在岸/离岸人民币北京时间18:00价差为-5.2。
人民币外汇掉期：6月17日，截至北京时间16:30，美元兑人民币6个月掉期报-833.4点，美元兑人民币1年掉期报-1679点。
美元：美元指数17日上涨。衡量美元对六种主要货币的美元指数当天上涨0.55%，在汇市尾市收于100.091。截至纽约汇市尾市，1欧元兑换1.1539美元，低于前一交易日的1.1610美元；1英镑兑换1.3338美元，低于前一交易日的1.3429美元。1美元兑换160.50日元，高于前一交易日的160.44日元；1美元兑换0.7971瑞士法郎，高于前一交易日的0.7931瑞士法郎；1美元兑换1.4071加元，高于前一交易日的1.3993加元；1美元兑换9.4610瑞典克朗，高于前一交易日的9.3618瑞典克朗。
财经日历
