每日精选
今年“两重”建设项目清单全部下达完毕：
据国家发改委消息，2026年第三批“两重”建设项目近日已下达，共安排超长期特别国债资金1935亿元。至此，今年“两重”建设项目清单已全部下达完毕。今年以来，国家发展改革委联合有关行业主管部门，共安排8000亿元支持了1417个重大项目建设。
中公教育股票交易异常通报：
深交所发布关于中公教育股票交易情况的通报。2026年7月6日，中公教育(002607)股票价格出现异常波动，上市公司已发布交易风险提示公告。深交所密切监控该股交易情况，对影响股票正常交易秩序的异常交易行为，依规对相关投资者采取了暂停交易等监管措施。深交所提醒广大投资者关注投资风险，合规审慎交易。
英伟达回应AI服务器架构延后：
英伟达回应AI服务器架构延后的报道，称公司路线图保持不变。7月6日，研究机构SemiAnalysis在X平台发文称，英伟达Kyber NVL144架构系统在PCB制造环节遭遇挫折。当天，亚洲印刷电路板(PCB)板制造商的股价重挫。英伟达最大的供应商之一的日本PCB制造商揖斐电股价一度下跌10%。相关供应链公司中，建滔积层板H股一度重挫18%，台光电下跌10%，三星电机一度下跌11%。
存储芯片涨价全面传导至消费终端：
记者实探杭州百脑汇电脑城了解到，存储芯片涨价已从上游全面传导至消费终端，普通消费者正面临内存、存储硬盘涨价凶猛。有经销商称，内存和固态硬盘涨得凶，现在有点慌，不会囤太多。据报道，部分固态硬盘与内存条价格翻倍，1TB固态硬盘价格从500元涨至1000元左右，PS5专用8TB固态硬盘售价接近2万元人民币，可买三台PS5 Pro主机。这场由AI算力需求结构性挤占产能引发的涨价潮预计将持续至2027年。
英伟达800V方案：
据媒体报道，AI服务器越来越能“吃电”，数据中心的供电方式也被“逼”到了换代关口。800V高压直流原本被英伟达视为下一代AI机房的关键拼图，却在近期陷入“量产延期”的争议：云厂商到底是不愿买单，还是外界误判了节奏？记者从台达、ABB等英伟达核心能源生态伙伴处获悉，800V方案仍在正常推进中。
高盛最新报告：
高盛在最新报告中称，2026年至2031年，全球围绕计算、数据中心和电力的AI资本开支将达到约7.6万亿美元，年度投入将从2026年的7650亿美元升至2031年的1.64万亿美元。超大规模云厂商到2030年的AI投资或超过6万亿美元。未来竞争的关键不只是模型或芯片，而是资本结构、能源供给、产业数据、工程能力和部署能力。高盛特别强调，“世界模型”可能成为未来AI基础设施需求的第二引擎。
孟凡利调研部分人工智能企业：
广东省委副书记、省长孟凡利到广州市调研部分人工智能企业，孟凡利指出，要充分发挥机电一体化和软硬件协同优势，加强人工智能关键核心技术攻关和成果转化，持续面向全国全球招商引资、招才引智，加快做强芯片、算力、算法、数据、应用等人工智能产业全链条，培育一批垂直领域大模型和场景专用小模型，开发推出更多工业智能体、生活智能体。
整治AI应用乱象：
央网信办深入开展“清朗·整治AI应用乱象”专项行动第一阶段工作，“清朗·整治AI应用乱象”专项行动自2026年4月启动以来，中央网信办聚焦未按规定履行大模型备案登记义务、AI平台安全和审核过滤能力不足、AI数据投毒、生成合成内容标识落实不到位等AI应用乱象，部署各地网信部门深入推进第一阶段重点整治任务，并开设“涉AI应用乱象举报专区”，专项受理公众举报。
万华化学业绩预告：
万华化学公告称，预计2026年半年度归属于上市公司股东的净利润为98亿元-104亿元，同比增长60.05%-69.85%。2026年上半年受国际政治因素与地缘冲突影响，全球化工原料价格大幅度上涨，叠加部分地区供需格局改变，推动化工产品市场价格上涨，公司化工产品盈利能力增强。另外，公司一月份完成乙烯一期装置原料多元化改造，石化板块成本竞争优势提升。
热点题材
MLCC：
根据TrendForce集邦咨询最新MLCC产业研究，在AI Server加速换代、云端服务供应商（CSP）自研ASIC芯片持续放量的双重驱动下，村田、三星电机、太阳诱电等三大龙头厂商2026年六月下旬BB Ratio（订单出货比）分别达1.30、1.31、1.25创新高，整体MLCC市场BB Ratio也同步升至1.04。
先进封装
交银国际最新研报指出，逻辑折叠（LogicFolding）是韬定律的核心工程实践。它将关键路径上的门电路分布到垂直堆叠的有源层中，通过超细间距混合键合实现门级三维互连。先进封装是逻辑折叠落地的工艺底座，而EDA工具链是逻辑折叠的最大增量机遇。
生猪养殖：
上半年猪价跌破10元/公斤，但进入7月后，猪价迎来明显反弹。数据显示，7月5日全国生猪收购均价上涨，外三元生猪均价达10.70元/公斤，21个地区价格上涨，多地大猪存栏已阶段性偏紧。7月6日，外三元生猪价格进一步走高至11.06元/公斤。
CPU：
据科技硬件专业媒体Tom's Hardware消息，英特尔已上调部分消费级和服务器CPU价格，理由是市场环境变化、成本上升以及相关产品需求持续旺盛。此次涨价中，部分消费级CPU价格上涨30-50美元，数据中心级产品的涨幅则达到数百甚至上千美元。
半导体设备：
日前，日本半导体制造装置协会（SEAJ）大幅上调2026财年日本半导体设备销售额预期，预计该财年日本半导体设备厂商全球设备销售额将达到6.55万亿日元，同比增长26%，而此前预计为5.5万亿日元。
交换机：
随着大模型训练集群向万卡、十万卡级别扩容，200G、400G 高速交换机需求大幅提升。机构研报称，AI数据中心交换机进入"需求放量+速率升级+国产替代"三重共振。互联网大厂、运营商、政企云及智算中心持续扩产，国产交换机、交换芯片、组网方案导入比例有望抬升。
人形机器人：
7月6日，中国电子学会副理事长兼秘书长赵云峰表示，2026世界机器人大会将于今年8月19日至23日在北京经济技术开发区北人亦创国际会展中心举行。今年大会将首次设置主题日，分别为发布日、采购日、开发者生态共建日和公众开放日四大主题，触达不同受众群体。
公司新闻
容百科技：预计2026年半年度归属于母公司所有者的净利润为1亿元-1.2亿元，同比扭亏为盈。注：公司Q2净利润预计0.88亿-1.08亿，Q1净利润0.12亿，据此计算，Q2净利润预计环比变动662%-834%。
宇树科技：7月6日，上交所官网显示，宇树科技股份有限公司科创板IPO审核状态变更为注册生效。
艾艾精工：公司控股股东及实际控制人涂木林、蔡瑞美正在筹划可能导致公司控制权发生变更的股份转让事项。为保证公平信息披露，维护投资者利益，经向上海证券交易所申请，公司股票自2026年7月7日开市起停牌，预计停牌时间不超过2个交易日。
德福科技：公司拟向特定对象发行A股股票，募集资金总额不超过28亿元，扣除发行费用后用于“5万吨人工智能高端电子电路AI铜箔项目”及补充流动资金。
SK海力士：将美股ADR募资净收益用于45.5万亿韩元的建设性资本支出，计划将净收益用于资本支出及极紫外（EUV）光刻机采购。
雅化集团：预计2026年半年度归属于上市公司股东的净利润为11.00亿元-13.00亿元，同比增长710.17%-857.48%。注：公司Q2净利润预计7.61亿-9.61亿，Q1净利润3.39亿，据此计算，Q2净利润预计环比变动124%-183%。
联泓新科：预计2026年半年度归属于上市公司股东的净利润为4.00亿元-4.30亿元，同比增长148.96%-167.63%。注：公司Q2净利润预计2.55亿-2.85亿，Q1净利润1.45亿，据此计算，Q2净利润预计环比变动76%-97%。
新凤鸣：预计2026年半年度归属于上市公司股东的净利润为13.80亿元-15.00亿元，同比增长94.59%-111.51%。注：公司Q2净利润预计10.12亿-11.32亿，Q1净利润3.68亿，据此计算，Q2净利润预计环比变动175%-208%。
海南海药：公司《2026年半年度报告》正在编制中，根据目前初步统计，公司半年度业绩亏损，预计会导致净资产为负。请广大投资者务必注意公司业绩亏损风险，理性决策、审慎投资。
环球市场
美联储理事回应沃什改革：美联储理事克里斯托弗·沃勒（Christopher Waller）最新表示，如果运用得当，政策制定者就未来利率路径发出的信号，仍然可以发挥重要作用。
SK海力士更新美股上市招股书：最新招股书确认，SK海力士将在本次募资中发行17,790,000 股普通股对应的美国存托股份（ADS），每股普通股对应10份ADS，相当于发行177,900,000份ADS。公司将以“SKHY”的代码在纳斯达克交易所挂牌交易。
博通与苹果将芯片合作协议续签至2031年：博通周一宣布，已与苹果达成协议，将双方合作关系延长至2031年，继续开发并供应定制芯片（ASIC）。
交易提示
债市纵览
Shibor：7月6日，隔夜shibor报1.3690%，与上日持平；7天shibor报1.3900%，下跌0.6个基点；3个月shibor报1.4345%，下跌0.05个基点。
欧债：欧市尾盘，英国10年期国债收益率涨1.1个基点，报4.793%。德国10年期国债收益率涨1.3个基点，报2.948%。法国10年期国债收益率涨1.0个基点，报3.735%。意大利10年期国债收益率涨1.1个基点，报3.718%。西班牙10年期国债收益率涨0.8个基点，报3.429%。希腊10年期国债收益率涨0.7个基点，报3.625%。
美债：纽约尾盘，美国10年期国债收益率跌1.39个基点，报4.4693%。两年期美债收益率跌2.70个基点，报4.1101%；30年期美债收益率跌0.10个基点，报4.9844%。2/10年期美债收益率利差涨1.103个基点，报+35.506个基点。10年期通胀保值国债（TIPS）收益率跌2.41个基点，至2.2161%；两年期TIPS收益率跌3.05个基点，至2.1295%；30年期TIPS收益率跌0.37个基点，至2.7962%。
商品期货
国内期货：7月6日，国内商品期货收盘，涨多跌少。鸡蛋涨超4%，沪锡涨超3%，BR橡胶涨逾2%，豆二、乙二醇等涨超1%，多晶硅、白糖等小幅上涨；集运欧线跌超4%，碳酸锂、红枣跌逾2%，钯、铂等跌超1%，玻璃、纯碱等小幅下跌。
国际黄金：COMEX黄金期货当月连续合约上涨50.60美元，涨幅1.23%，报4176.3美元/盎司。COMEX白银期货当月连续合约上涨1.42美元，涨幅2.33%，报62.485美元/盎司。现货黄金下跌10.57美元，跌幅0.25%，报4165.13美元/盎司。现货白银下跌0.37美元，跌幅0.59%，报62.06美元/盎司。
国际原油：国际油价07月06日下跌。截至当天收盘，纽约商品交易所WTI原油期货当月连续合约下跌0.09美元，收于每桶68.6美元，跌幅为0.13%。
国际金属：LME期铜收涨37美元，报13404美元/吨。LME期铝收涨25美元，报3116美元/吨。LME期锌收涨50美元，报3591美元/吨。LME期铅收跌12美元，报1880美元/吨。LME期镍收跌2美元，报16422美元/吨。LME期锡收涨436美元，报53064美元/吨。LME期钴收平，报56290美元/吨。
国际农产品：纽约尾盘，彭博谷物分类指数涨3.22%，报30.4705点。CBOT玉米期货涨3.79%，报4.5825美元/蒲式耳。CBOT小麦期货涨2.23%，报6.1325美元/蒲式耳。CBOT大豆期货涨3.77%，报11.9075美元/蒲式耳；豆粕期货涨2.76%，豆油期货涨1.82%。CBOT瘦肉猪期货跌0.20%，活牛期货涨0.15%，饲牛期货涨0.06%。ICE原糖期货涨2.09%，ICE白糖期货涨0.59%。ICE阿拉比卡咖啡期货涨10.25%，咖啡“C”期货涨15.31%、报347.30美分/磅。罗布斯塔咖啡期货涨9.61%。纽约可可期货涨13.64%，报5723美元/吨。伦敦可可期货涨11.77%。芝加哥WCE双低油菜籽期货涨2.28%。ICE棉花期货涨1.88%。
外汇市场
人民币：7月6日，在岸人民币北京时间16:30收报6.79250，较上一交易日下跌121点。离岸人民币北京时间18:00报6.79713，较上一交易日下跌112.3。在岸/离岸人民币北京时间18:00价差为-39.3。
人民币外汇掉期：7月6日，截至北京时间16:30，美元兑人民币6个月掉期报-887点，美元兑人民币1年掉期报-1776.5点。
美元：美元指数6日微涨。衡量美元对六种主要货币的美元指数当天上涨0.01%，在汇市尾市收于100.853。截至纽约汇市尾市，1欧元兑换1.1443美元，高于前一交易日的1.1439美元；1英镑兑换1.3395美元，高于前一交易日的1.3356美元。1美元兑换162.06日元，高于前一交易日的161.36日元；1美元兑换0.8050瑞士法郎，高于前一交易日的0.8035瑞士法郎；1美元兑换1.4209加元，高于前一交易日的1.4198加元；1美元兑换9.6255瑞典克朗，低于前一交易日的9.6436瑞典克朗。
财经日历
