消息面上：（1）沐曦股份曦云 C 系列GPU率先 Day 0 适配美团新一代万亿参数大模型 LongCat-2.0。（2）交换芯片：当前国产算力部署加速，除华为外，CSP牵头的超节点解耦方案将明确抬升Scale-up/交换芯片需求；网络侧持续受益国产算力渗透与替代需求。预计26H2为国产超节点放量拐点，Scale-up与超节点的设备环节爆发，业内龙头scale out+scale up增量，国产进度有望进一步加速。（3）硅片：硅片板块受益于下游扩产及海外硅片巨头不扩张，参考过往周期涨价持续2年，当前处于涨价前期。

　　东莞证券认为，AI训练与推理持续拉动存储、先进封装及设备环节需求，其中HBM、服务器DRAM、企业级SSD等高端存储产品供需偏紧，叠加本土晶圆厂扩产与设备国产化共振，下半年景气度有望延续。

　　截至2026年7月7日 10:12，上证科创板50成份指数(000688)上涨0.81%，成分股沐曦股份上涨13.82%，传音控股上涨7.05%，沪硅产业上涨6.91%，盛科通信上涨6.78%，格科微上涨6.70%。科创50ETF鹏华(588040)上涨1.04%，最新价报2.05元。

　　科创50ETF鹏华紧密跟踪上证科创板50成份指数，上证科创板50成份指数由上海证券交易所科创板中市值大、流动性好的50只证券组成，反映最具市场代表性的一批科创企业的整体表现。

　　数据显示，截至2026年6月30日，上证科创板50成份指数(000688)前十大权重股分别为寒武纪、澜起科技、中微公司、海光信息、中芯国际、源杰科技、佰维存储、拓荆科技、芯原股份、华虹宏力，前十大权重股合计占比62.78%。

　　科创50ETF鹏华(588040)，场外联接(A：026766；C：026767)。