7月15日，受长鑫科技即将上市提振，半导体设备ETF招商（561980）高开震荡，安集科技大涨7%，芯源微涨超3%，广立微、神工股份、沪硅产业涨超2%，中微公司、拓荆科技、北方华创等多股活跃。

　　据悉，本次长鑫IPO选取了上下游多家半导体公司作为战略配售投资者，半导体设备ETF招商（561980）权重股拓荆科技、中微公司、沪硅产业等多家公司赫然在列，标的指数“长鑫存储”概念含量将近60%。

　　数据显示，半导体设备ETF招商（561980）最近5个交易日已累计净流入9.47亿元，基金规模达80.37亿元。截至7月14日，其跟踪的中证半导累计涨幅超583%，在科创芯片（391%）、半导体材料设备（428%）等指数中位居第一。

　　【长鑫科技明日申购，发行价8.66元/股】

　　消息面上，国产DRAM第一股长鑫科技明日开启申购，发行价格定为8.66元/股。根据发行价及发行后总股本计，长鑫科技上市时的市值将达5791.88亿元。本次IPO拟募资295亿元，其中75亿元用于存储器晶圆产线升级改造、130亿元投向DRAM工艺迭代、90亿元投入前沿技术研发。

　　华西证券指出，长鑫填补了A股DRAM制造龙头空白，使存储板块形成“设计+制造+设备”完整链条，将成为硬科技估值新锚点，与AI算力、晶圆制造并列为核心主线同时大规模扩产为国产设备材料企业提供验证场景，推动本土供应链成长。

　　【半导体涨价驱动AI链出口高增】

　　进出口方面，海关总署数据显示，今年6月AI链（集成电路+计算机）出口同比高达87%，对出口的拉动持续提升至9.4个百分点，且半导体涨价效应成为主要原因。

　　太平洋证券指出，年初以来，一方面海外数据中心建设需求增长旺盛并延伸至存储芯片领域；另一方面存储器等半导体供给瓶颈突出，全球半导体迎来一波剧烈涨价潮，我国相关产品出口亦水涨船高，二季度半导体电子产业链出口同比增速保持在50%以上。

　　半导体设备方面，2026年5月中国内地半导体设备进口金额同比下降9%，1-5月累计进口金额同比下降11%，交银国际认为这主要得益于国产设备竞争力进一步增强，而海外设备厂商产能/出口能力受限。

　　目前该机构维持2026/2027年中国内地半导体设备市场规模572亿美元/650亿美元预测不变，对中国内地半导体设备国产化前景有信心。市场层面，科技股在经历二季度快速上涨后估值过高，交易过分拥挤，投资者获利回吐或是造成股价波动的主因。但AI基建基本面未变，大型云服务商资本支出在2026年同比大幅上涨后或在2027年继续上涨，关键上游供应链标的下跌后或带来买入机会。