今日提示

　　·国务院新闻办公室定于2026年7月17日（星期五）上午10时举行新闻发布会，请国家外汇管理局新闻发言人、副局长李斌介绍2026年上半年外汇收支数据情况。

　　·7月17日，第七届世界光子大会（WPC 2026）将在北京国家会议中心二期开幕。

　　·赛斯转债7月17日发行，申购代码718480，发行规模5.52亿元，正股赛恩斯。

上证精选

　　·据国家医保局消息，第12批国家组织药品集中带量采购医药机构报量工作于7月16日下午结束。截至16日中午12时，共4.5万家医药机构填报采购需求量，涉及65个采购品种的530多家医药企业。

　　·近日，教育部召开年中推进会，教育部党组书记、部长怀进鹏主持会议并讲话。怀进鹏强调，适应人口社会结构深刻变化的全新要求，深入实施基础教育扩优提质行动。推动高等教育从注重学科发展向服务国家使命转变，加快实现科技自主创新和人才自主培养。

　　·主动ETF首批试点已确定18家基金管理人，包括摩根、华泰柏瑞、易方达等。相关基金公司将于近期向证监会正式递交产品注册申请材料。

　　·据中国科学院上海光学精密机械研究所消息，该所高功率激光元件技术与工程部邵建达、晋云霞研究团队在中红外高功率连续激光光谱合束研究方面取得新进展。相关研究成果发表于《Optics Letters》。

　　·韩国金融监管部门宣布一系列针对单一股票杠杆ETF的管理措施。作为针对三星电子和SK海力士个股杠杆型ETF风险的补充措施，在市场稳定前，监管部门将暂停此类新产品上市，并禁止相关广告宣传。此外，投资此类产品所需的基本保证金将由现行的1000万韩元提高至3000万韩元，仅现金可计入基本保证金。还拟将最低交易单位从1股提高至20股。

上证聚焦

　　○2026世界人工智能大会将召开人形机器人受关注

　　据央视财经报道，2026世界人工智能大会将召开，大约60台人形机器人将游走在会场多个角落，承担导览和问询支持工作。从去年展台里的展品，到今年真正承担起公共服务任务，这是全尺寸人形机器人首次在如此大规模的展会上进行规模化部署。

　　另据媒体报道，本次大会共有208款具身智能终端、超300台真机。宇树科技、智元、傅利叶等多家企业都拉来了自家人形机器人担当“门面”。

　　国联民生证券认为，人形机器人产业正进入“规模制造提速、场景持续拓展、具身智能升级”三重驱动阶段。随着世界机器人大会召开在即，整机量产节奏持续加快以及资本不断加码具身智能核心能力，人形机器人商业化路径进一步清晰。

　　相关公司方面，拓斯达以自主研发的运动控制平台、伺服驱动器及视觉系统为依托，主要产品包括多关节机器人、直角坐标机器人及智能机器人。昊志机电谐波减速器、机器人关节模组等产品能够满足工业机器人、具身智能机器人（人形机器人等）生产的对模块化、标准化、小型化的需求。

产业情报

　　○宁德时代与Alfen签订钠电储能大单产业链迎发展机遇

　　近日，宁德时代与欧洲领先的新能源集成商Alfen N.V.签署谅解备忘录。双方计划自2027年起，在荷兰等西欧国家部署5GWh的天恒钠电储能系统。

　　通过本次合作，宁德时代将积累钠电技术在欧洲电网应用的本地化经验，提升产品与当地电网标准的适配性，推动钠电储能在欧洲的规模化普及。银河证券认为，随着行业龙头实现钠离子电池的量产落地，将对整个产业链形成明确的拉动效应。动力方面，钠电解决电动化“北上”难点，中低端动力放量可期；储能方面，钠电凭借宽温域、高安全性、高放电功率三大优势，有望大规模放量；在两轮车领域，凭借低成本与高性能的综合比较优势，钠电有望实现对铅酸电池的大规模替代。

　　相关公司方面，华阳股份子公司山西华钠芯能主营钠离子电池电芯、模组及储能系统制造，钠离子煤矿应急电源、工商业储能柜等产品实现商业化应用。龙净环保钠离子电池已取得小批量样品订单，目前正按照客户约定交期有序推进生产交付工作。

　　○需求增长叠加供给偏紧稀土多个品种价格上涨

　　7月16日，公开数据显示，国内稀土行业多个品种价格上涨。其中，氧化镨钕、金属镨钕、氧化铒报价分别为76.72万元/吨、93.15万元/吨、52.4万元/吨，涨幅分别为0.59%、0.69%、0.77%。

　　中信证券认为，供给侧，进口及回收出现明显减量，国内稀土管理政策执行力度趋严，稀土行业供给持续偏紧。需求侧，新能源汽车及机器人产量环比提升，出口订单强势增长，特斯拉机器人量产在即，稀土需求有望延续增长趋势。综合供需形势，2026年起全球稀土供需缺口有望持续扩大，对稀土价格形成长期支撑。

　　相关公司方面，包钢股份是实现稀土钢工业化大规模生产的企业。公司拥有的白云鄂博西矿，属于铁、稀土多金属共伴生矿；拥有的白云鄂博矿尾矿库，是世界上第二大稀土矿。盛和资源主要从事稀土矿采选、冶炼分离、金属加工、稀土废料回收以及锆钛矿选矿业务。

公司新闻

　　○中岩大地拟通过现金收购及增资方式取得深圳市鑫寰宇精工科技有限公司60%股权。鑫寰宇精工公司是国内专注于PCB精密钻针及铣刀的专精特新企业。

　　○荣盛石化控股子公司浙石化拟196亿元投资炼化一体化项目改造提升工程，项目建成后预计每年可实现净利润14.1亿元。

　　○百利天恒收到国家药监局《药品注册证书》，批准其自主研发的伦康依隆妥单抗用于治疗既往经PD-1/PD-L1抑制剂联合含铂化疗失败的复发性/转移性食管鳞状细胞癌成人患者的上市申请。

　　○欧科亿预计2026年半年度归属于上市公司股东的净利润为3.60亿元—4.20亿元，同比增长46339%—54062%。

　　○凌云光预计2026年半年度归属于母公司所有者的净利润为6.63亿元左右，同比增长590%左右。

　　○摩尔线程预计2026年半年度营业收入为16.50亿元—17.50亿元，同比增长135.12%—149.37%。

　　○艾力斯预计2026年半年度归属于母公司所有者的净利润为15.40亿元，同比增长46.49%。

　　○海光信息预计2026年半年度归属于母公司所有者的净利润为17.00亿元—18.30亿元，同比增长41.50%—52.32%。

　　○日联科技预计2026年半年度归属于母公司所有者的净利润为1.28亿元，同比增长54.60%。

　　○雪龙集团（603949）实际控制人贺财霖于2026年7月15日增持公司股份421.47万股，占总股本的2%，增持金额6140.79万元。贺财霖计划自公告披露之日起6个月内继续增持，合计增持金额不超过8000万元（含7月15日增持）。

　　○格林美拟回购不低于1亿元且不超过1.6亿元，回购价格不超过10.60元/股，用于实施股权激励或员工持股计划。

　　○浩通科技拟回购不低于4000万元且不超过8000万元公司股份，回购价格不超过25元/股，用于维护公司价值及股东权益。

资金观潮

　　○多只绩优基金放松限购

　　多只绩优基金放松限购。7月15日，金梓才管理的财通品质甄选混合基金、财通成长优选混合基金、财通集成电路产业股票基金、财通价值动量混合基金，限购金额均从100元调整至1万元。7月16日，张明昕管理的华商均衡成长混合基金、华商优势行业混合基金、华商致远回报混合基金的限购金额均从1000元调整至10万元。鹏扬数字经济先锋混合基金、平安科技精选混合基金取消限购。

　　方正富邦基金基金经理吴昊表示，科技行情并未结束，只是进入结构性分化阶段。前期科技板块涨幅较大、交易拥挤，资金短期兑现出逃造成连续调整，但AI算力、光模块、国产半导体、机器人等核心赛道的产业逻辑依然成立，行业资本开支、技术迭代趋势没有反转。有业绩兑现、订单持续落地的龙头抗跌性强，调整后存在修复空间。没有营收利润、仅靠概念炒作的小票会持续走弱。后续关注业绩确定、国产化逻辑明确的细分龙头。

　　○机构席位净买入海思科

　　7月16日交易公开信息显示，机构席位净买入海思科2.04亿元，占总成交的10.82%。

　　太平洋证券认为，公司四款已上市重磅创新药处于快速放量阶段：环泊酚为静脉麻醉领头羊，在美国上市打开新空间；安瑞克芬为全球首个获批镇痛的外周κ受体激动剂；克利加巴林为中国首个获批成人DPNP的1类创新药；考格列汀为全球首个超长效双周口服降糖药。同时，多元化管线国际化持续推进将进一步打开市场空间。

　　○7月16日交易公开信息显示，机构席位净买入华天科技、麦格米特、凯美特气、大元泵业、利安隆、创新医疗等公司。

机构调研

　　○联化科技表示，公司医药业务管线内产品丰富、各阶段产品良性分布。现有销售业务中，创新药注册中间体和API的占比已提升至约三分之二以上。随着客户创新药的市场推广，医药业务的内生性增长将持续稳健。目前，公司商业化产品收入增长稳定，单个产品收入过亿的项目个数超5个，涉及多家客户的肿瘤、自免、神经类等上市重磅产品。

　　○青岛银行为山东省内首家获得CIPS直参资格的法人银行，已成功上线CIPS直参系统，通过创新服务，为客户提供更高效、更便捷的跨境人民币结算与全景式资金管理解决方案。公司根据市场形势，创新外汇业务产品组合模式，推广“融资+避险+结算”一体化综合金融服务方案；积极推动汇率避险业务，助力涉外企业规避汇率波动风险。