AI基金国泰鑫利一年持有期混合A（008666）披露2026年二季报，第二季度基金利润361.88万元，加权平均基金份额本期利润0.0575元。报告期内，基金净值增长率为4.67%，截至二季度末，基金规模为7873.41万元。

　　该基金属于偏债混合型基金。截至7月21日，单位净值为1.254元。基金经理是程瑶，目前管理6只基金。其中，截至7月21日，国泰通利9个月持有期混合A近一年复权单位净值增长率最高，达6.62%；国泰民安增利债券A最低，为-0.75%。

　　基金管理人在二季报中表示，2026 年二季度，国内宏观经济有所走弱，结构上仍延续不平衡特征。内需修复偏缓，消费增速转负，固定资产投资增速跌幅也进一步扩大。外需增速上行则主要受到 AI 产业链高景气、出口价格上行及美国补库需求等因素共同推动。二季度国际油价冲高回落，CPI 及 PPI 环比涨幅均呈一定回落。海外方面，美伊地缘冲突向和谈方向持续推进，地缘风险偏好持续回升。在关税与能源因素叠加下，2026 年上半年海外通胀呈现更强粘性，美国经济基本面强劲，美国市场转而计入加息概率，海外流动性预期扰动资本市场。二季度，全球风险偏好回升，权益市场修复上涨，上证指数上涨 5.2%，创业板指上涨 36%，市场结构分化极致，高景气的科技方向一枝独秀，其他行业多呈下跌走势。债券方面，受宏观经济走弱，流动性宽松推动，利率修复下行，其中 1 年期国债下行 10BP 至 1.12%，10 年期下行 8BP 至 1.74%。组合在市场反弹初期增加了权益仓位博弈反弹，随着市场反弹，估值水平接近历史高位，组合降低了权益仓位防范市场潜在波动。债券仓位方面，维持中性久期水平。

　　截至7月21日，国泰鑫利一年持有期混合A近三个月复权单位净值增长率为0.04%，位于同类可比基金232/604；近半年复权单位净值增长率为1.65%，位于同类可比基金130/604；近一年复权单位净值增长率为6.22%，位于同类可比基金197/604；近三年复权单位净值增长率为12.99%，位于同类可比基金258/573。

　　通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。

　　截至6月30日，基金近三年夏普比率为0.9806，位于同类可比基金151/569。

　　截至7月20日，基金近三年最大回撤为3.98%，同类可比基金排名142/555。单季度最大回撤出现在2022年三季度，为2.67%。

　　据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为13.05%，同类平均为18.91%。2020年上半年末基金达到22.54%的最高仓位，2023年末最低，为6.95%。

　　截至2026年二季度末，基金规模为7873.41万元。

　　截至2026年二季度末，基金十大重仓股分别是工商银行、国际复材、聚和材料、生益科技、美利信、永鼎股份、蘅东光、联讯仪器、阳光电源、长盈通。