热点聚焦

　　商务部回应：

　　记者问：商务部等有关部门宣布对美国联邦通信委员会、美国土安全部系列涉华消极措施实施反制，请问有何考虑？商务部答：我想强调的是，中方的反制措施总体上是克制的。中方珍视中美经贸关系来之不易的稳定。我们希望美方能够与中方相向而行。中方要求美方立即撤销有关措施，停止错误做法，回到通过友好协商和合作解决分歧的正确轨道上来，为维护中美建设性战略稳定关系共同努力。如美方执意出台新的对华限制性措施，中方将进一步反制。

　　美国拟禁止进口中国产新型光收发模块：

　　据路透社报道，美国正起草法规，禁止进口中国产新型光收发模块，同时准备对多晶硅及相关产品加征关税并设置价格下限。外交部发言人林剑：中方坚决反对美方泛化国家安全概念，滥用国家力量无理打压中国企业。保护主义提升不了美国的竞争力，美方做法严重阻碍中美企业正常经贸往来，不符合包括美国企业及消费者在内的各方利益。中方将继续坚定维护中国企业的正当合法权益。

　　中方采取密集反制措施：

　　针对美国联邦通信委员会有关措施和美国土安全部将相关实体列入所谓“维吾尔强迫劳动预防法实体清单”的做法，中方5日采取多重反制措施予以回应，包括：加强无人机及其关键零部件、技术对美出口管制，暂停中国强制性产品认证指定机构委托美认证机构实施的工厂跟踪检查，将美国合规性测试公司列入反制清单，对进口打印复印办公设备发起对外贸易国家安全调查，将6家美国实体列入反制清单等。

　　美国将禁止出口钨废料和电池碎片：

　　美国将于本月下旬起禁止出口钨废料和回收电池材料。根据联邦公报上公布的一项规定，钨废料和俗称的“黑粉”(black mass)——即来自于锂离子电池回收的碎金属，将被强制要求在美国本土销售。不过，相关企业仍可申请豁免。该项禁令将持续执行一年。

　　长鑫存储拒绝苹果压价：

　　5日，据韩国媒体《DigitalDaily》报道，苹果公司曾试图与长鑫存储（CXMT）商谈更低的DRAM（动态随机存取存储器）采购价格，但遭到拒绝。长鑫存储坚持要求报价不低于三星电子和SK海力士，甚至更高。原因很简单，华为和小米等中国本土企业已通过长期合同锁定了长鑫存储的产能，因此长鑫存储无需迁就苹果公司苛刻的条件。

　　手机或大规模涨价：

　　华为常务董事、产品投资评审委员会主任、终端BG董事长余承东在华为新品发布会上表示，内存高昂涨价，所有的手机之后可能都要大规模涨价，否则在原来的价格都是亏损销售。今年以来，已经有多家手机厂商宣布提价。OPPO、一加、vivo自3月份开始提价；小米、荣耀等部分机型也陆续提价。6月以来，华为、联想也宣布调价。

　　白银黄金反弹：

　　现货黄金价格涨3.02%，报4200.52美元/盎司，为7月7日以来首次；现货白银价格涨4.91%，报62.42美元/盎司，为7月7日以来最高水平。

　　段永平减持泡泡玛特：

　　据香港交易所披露，段永平管理的H&H InternationalInvestment对泡泡玛特国际集团有限公司的多头持仓比例于2026年7月30日从7.65%降至5.55%。段永平的股份权益的百分率水平有所下降，原因是其交付了根据股本衍生工具须交付的股份或款项。泡泡玛特方面对记者表示，本次持股比例下降并非二级市场直接抛售减持，而是期权合约履约，按交易约定交付对应股份。

　　多家量化大幅回撤：

　　私募排排网最新数据显示，多家量化机构旗下产品在7月出现大面积、深幅度的回撤，部分产品年内收益由正转负，单月跌幅超过20%。具体来看，截至2026年7月31日，梁文锋旗下幻方量化9只展示产品中，除九章幻方中证500量化多策略2号尚存0.04%的微弱年内正收益外，其余8只产品年内收益已全部告负。

　　百济神州业绩公告：

　　百济神州(688235.SH)公告称，公司2026年半年度实现营业总收入222.20亿元，同比增长26.8%；归属于母公司所有者的净利润32.71亿元，同比增长627.1%。注：公司Q2净利润16.63亿，Q1净利润16.08亿，据此计算，Q2净利润环比增长3.42%。此外百济神州公告称，预计2026年度营业收入将介于人民币449亿元至462亿元之间，调整前预测2026年度营业收入将介于人民币436亿元至452亿元之间。

　　主题机会

　　智能驾驶：

　　据工信部消息，《智能网联汽车自动驾驶系统安全要求》（GB 44721—2026）强制性国家标准，近日由国家市场监督管理总局、国家标准化管理委员会批准发布，拟于2027年7月1日起正式实施。值得注意的是，上述国标发布并非孤立事件。

　　产业层面，2025年末，工信部公布首批L3级有条件自动驾驶车型准入许可；2026年5月，比亚迪将“全民智驾”战略升级至2.0，天神之眼5.0搭载自研4nm璇玑A3芯片与超千线激光雷达，下探至7万元级市场，加速高阶智驾普及。商业化方面，国内Robotaxi运营持续放量，小马智行无人驾驶出租车队2026年目标扩容至3000辆。文远知行已在迪拜启动纯无人Robotaxi商业化运营，近日公司还宣布将进军欧洲市场。

　　概念板块显示，目前A股市场有274股涉及无人驾驶概念，合计总市值约7.18万亿元。从资金角度看，数据显示，近一周，共有27只无人驾驶概念股获得融资客超千万元押注，其中，海康威视获杠杆资金加仓2.81亿元，江淮汽车、赛力斯分别获抢筹2.19亿、1.34亿元，科大讯飞融资净买额亦超1.1亿元，道通科技、比亚迪均获超0.6亿元融资净买入。

　　MLCC：

　　村田、三星电机、太阳诱电等日韩头部厂商先后针对AI服务器及车规高端高容MLCC上调价格，涨幅区间达15%—30%，多家企业坦言高端产品订单交付周期持续拉长，产能已无法充分满足客户的增量需求。本轮MLCC涨价的核心驱动力在于AI算力需求的爆发式增长。高盛最新研报显示，AI服务器MLCC市场正以80%左右的年复合增速高速扩容。

　　由于AI算力需求爆发，供需失衡，2025年下半年至2026年2月，全球被动元器件（MLCC、电阻、电感、钽电容、磁珠等）进入全品类、多轮次、跨区域涨价周期，价格涨幅普遍在5%至30%，高端品类的价格涨幅更高。2026年4月起，全球被动元器件迎来新一轮涨价，原厂优先保供AI、车规级大客户，渠道商价格出现“一天一价”。

　　数据显示，自今年7月27日至今，主力资金抢筹了一批MLCC概念股，其中三环集团排名第一，主力净买额超38亿元；博迁新材排名第二，主力净买额超8亿元。厦门钨业、风华高科、利和兴、火炬电子、洁美科技、双星新材、斯迪克、昀冢科技、宏达电子等个股主力净买额在8亿元至1亿元之间不等。

　　公司新闻

　　爱丽家居：经核查，公司目前生产经营正常，但预计2026年半年度净利润为-4050万元至-3450万元，将出现亏损。公司控股股东拟协议转让部分股份，并筹划现金收购欧康诺不低于77.08%股权，相关正式协议尚未签署，存在不确定性。公司股票于8月6日复牌，提醒投资者注意非理性炒作风险。

　　SpaceX：SpaceX盘前跌幅一度扩大至12%，上市后首份财报显示营收增92%大超预期，AI亏损收窄但支出高于预期。

　　中际旭创：港交所文件显示，高盛集团在中际旭创H股的多头持股比例于7月30日从5.95%提升至11.90%。

　　魅视科技：公司授权管理层开展磷化铟半导体材料产业化项目前期准备工作。公司已成立全资子公司珠海明曜作为实施主体。项目分两阶段推进。

　　美的集团：公司截至2026年7月31日，通过集中竞价交易方式累计回购A股股份8739万股，占公司总股本的1.15%，最高成交价87.71元/股，最低成交价73.66元/股，支付总金额为69.73亿元(不含交易费用)。

　　鸿远电子：公司董事会审议通过2026年度以简易程序向特定对象发行A股股票方案，拟募集资金总额不超过3亿元，扣除发行费用后用于多层片式瓷介电容器及可调电容器产业化技术改造项目、微纳系统封装管壳产业化项目及补充流动资金。

　　东山精密：有投资者在互动平台提问：外网新闻说特朗普政府正在起草禁止进口中国新型光模块，如果属实，旗下的索尔斯光电还能正常给北美厂商供货吗，另外，泰国的工厂量产推进情况如何，预计第一批产品多久出厂？东山精密回复，相关传闻已留意到，目前仅为市场消息，公司会持续跟踪海外相关监管动态。

　　宇树科技：公司首次公开发行股票并在科创板上市网上路演将于2026年8月7日14:00—17:00举行。本次拟公开发行新股4044.6434万股，占发行后总股本的10.00%。

　　兆日科技：公司正在筹划发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金事项，公司股票自8月6日开市起停牌。公司预计在不超过5个交易日的时间内披露本次交易方案，即在8月12日前披露相关信息。

　　鸿远电子：拟定增募资不超过3亿元，用于多层片式瓷介电容器及可调电容器产业化技术改造项目、微纳系统封装管壳产业化项目、补充流动资金。

　　央视新闻联播

　　国家税务总局发布的税收数据显示，今年上半年，全国支持科技创新和制造业发展政策减税降费及退税超1.9万亿元，政策红利持续释放，传统产业转型提速，新兴产业增势强劲，创新发展活力进一步激发。

　　商务部发布的数据显示，今年上半年，我国服务进出口总额37797.5亿元，同比增长8.3%。

　　今天（8月5日）下午，神舟二十一号航天员乘组与记者见面会在北京航天城举行。

　　人才是创新的根基。在制造业大市苏州，如今，每一个重点产业集群都会配备相应高校院所的科研人员。

　　市场监管总局今天（8月5日）公布数据显示，今年上半年中国企业信用指数为161.88，企业信用水平呈现总体平稳。

　　今天（8月5日），财政部在香港面向机构投资者招标发行2026年第四期150亿元人民币国债，认购倍数4.67倍。

　　记者今天（8月5日）从退役军人事务部、金融监管总局了解到，今年上半年，全国共发放退役军人创业贷757亿元，截至目前，退役军人创业贷款余额达1332亿元，累计支持退役军人创办经营主体13.9万户，有效缓解了退役军人创业融资难题。

　　中国消费者协会公布投诉情况分析显示，今年上半年全国消协组织共受理消费者投诉985928件，同比下降1.01%，解决567926件，为消费者挽回经济损失4.47亿元。

　　由国家林草局联合农业农村部等10部门组织开展的“清风行动2026”专项执法行动取得阶段性成效，共查办野生动植物案件6300余起，打掉犯罪团伙400余个。

　　今天（8月5日），捷龙三号运载火箭在山东海阳附近海域成功发射东方慧眼高光谱01、02星，这两颗卫星是高光谱遥感卫星，搭载了AI大模型，主要用于水质、水体悬浮物、植被作物及矿藏监测，服务于农、林、草、水、矿等行业。

　　据海口海关统计，今年1—7月，海南离岛免税购物金额、人数、购物件数分别为216亿元、311.1万人次、1765.3万件，同比分别增长17.9%、11.9%、6.9%。