AI基金国投瑞银新兴产业混合(LOF)A（161219）披露2025年二季报，第二季度基金利润2519万元，加权平均基金份额本期利润0.1182元。报告期内，基金净值增长率为5.44%，截至二季度末，基金规模为5.05亿元。

　　该基金属于灵活配置型基金。截至7月17日，单位净值为2.466元。基金经理是王鹏，目前管理2只基金近一年均为正收益。其中，截至7月17日，国投瑞银新丝路混合(LOF)近一年复权单位净值增长率最高，达30.7%；国投瑞银新兴产业混合(LOF)A最低，为28.31%。

　　基金管理人在二季报中表示，我们的投资理念是：淡化择时，把精力聚焦在行业和个股的选择上。秉持独立思考、概率思维和逆向勇气，寻找股价低于公司长期价值的标的。通过适当的组合构建，降低回撤的幅度和几率，以争取长期稳健的超额回报。在行业配置方面，我们维持之前的适度分散、重点聚焦的思路，在医药、科技等板块进行了重点布局。

　　截至7月17日，国投瑞银新兴产业混合(LOF)A近三个月复权单位净值增长率为11.49%，位于同类可比基金304/881；近半年复权单位净值增长率为16.82%，位于同类可比基金136/881；近一年复权单位净值增长率为28.31%，位于同类可比基金178/881；近三年复权单位净值增长率为3.75%，位于同类可比基金200/871。

　　通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。

　　截至6月30日，基金近三年夏普比率为0.2167，位于同类可比基金231/875。

　　截至7月17日，基金近三年最大回撤为33.15%，同类可比基金排名525/865。单季度最大回撤出现在2022年一季度，为20.26%。

　　据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为79.43%，同类平均为80.32%。2024年三季度末基金达到83.09%的最高仓位，2019年三季度末最低，为61.99%。

　　截至2025年二季度末，基金规模为5.05亿元。

　　该基金持股集中度较高。截至2025年二季度末，基金十大重仓股分别是骄成超声、长春高新、人福医药、晶方科技、恒生电子、药明康德、奥来德、中航西飞、新产业、东航物流。

　　核校：孙萍