今日（7.31），受海外业绩映射，国内计算机板块涨势如虹。信创50ETF（560850）大涨近3%，软件50ETF（159590）一度涨超2%！

　　信创50ETF（560850）标的指数成分股多数飘红：用友网络涨停，三六零涨超9%，深信服涨超8%，金山办公涨超4%，浪潮信息涨超3%，海光信息、中科曙光涨超1%。

　　消息面上，美东时间7月30日盘后，全球软件龙头、全球社交巨头业绩双双超预期，AI领域投入及资本支出计划凸显其赛道野心。

　　全球软件龙头2025财年第四财季营收764.4亿美元（同比增18%），智能云业务营收299亿美元（同比增26%），Azure等云服务增长39%；季度资本支出242亿美元（同比增27%），预计下季超300亿美元，聚焦服务器及长期资产以支撑AI与云业务。

　　光大证券表示，2025年二季度以来美股AI板块持续强势，AI应用重点公司估值修复，相比软件行业享有更高的溢价。受大模型成本降低等因素驱动，美股AI算力需求向下沉市场和新兴市场扩展，主权AI算力市场空间广阔。C端AI应用的推理需求出现结构性变化，用户流量向AI编程/AI音视频生成等Tokens消耗量更大的领域转移；B端AI应用仍处于落地的早期阶段，潜在商业化空间尚待释放。

　　硬件为基，软件为核。软件50ETF（159590）紧跟中证全指软件指数，一键布局AI软件全产业链！指数精选50只成分股，对于基础软件、应用软件、软件服务覆盖全面：约67%权重为应用软件，15%以上为AI相关领域，信息安全占10%，其余约7%为信息技术和基础软件。