8月4日午后，国防板块继续走强，商业航天方向震荡上涨。相关ETF方面，航空航天ETF天弘（159241）午后小幅走高，截至发稿涨3.28%，换手率超17%，成交额突破8000万元，盘中溢折率0.08%。成分股超九成上涨，长城军工、建设工业、航天电子等涨停，振芯科技、内蒙一机、洪都航空等个股跟涨。

　　资金流向方面，Wind数据显示，过去五个交易日（7月28日—8月1日），航空航天ETF天弘（159241）连续获资金净流入，累计“吸金”超6000万元，最新流通规模为4.61亿元。截至8月1日，航空航天ETF天弘（159241）年初至今新增份额率超109%暂居同标的第一。

　　航空航天ETF天弘（159241）紧密跟踪国证航天指数，按申万一级行业分类，该指数以超98%的国防行业权重形成显著特征，是全市场国防含量最高的指数。按申万二级行业分类，国证航天指数“含航量”较高，航空装备与航天装备两大核心板块则占据66%权重，深度聚焦大飞机研制、低空经济、商业航天等新兴领域航空航天装备产业链关键领域。

　　消息面上，据海南省人民政府网站，海南印发《海南省加快构建具有特色和优势现代化产业体系三年行动方案（2025-2027年）》。其中提到，加快培育商业航天全产业链。着力培育文昌国际航天城航天产业集群，建设航天重大科创基地，壮大火箭链、卫星链、数据链。推动商业航天发射场核心能力提升，加快商业航天发射场二期和配套设施建设。推进卫星超级工厂建设，开工建设卫星部组件制造中心、火箭大部段制造中心等项目，积极引进商业航天企业布局总装总测能力，推动星、箭、场一体化发展。发挥行业龙头带动作用，依托海南卫星数据与应用研究中心、海南省航天技术创新中心等创新载体和平台开展技术攻关、成果转化应用等。到2027年，文昌国际航天城航天产业集群营业收入达到100亿元。

　　申万宏源证券表示，大部分军工标的仍然存在上涨动力，市场对军工行业关注度持续提升。军工有望实现基本面和行业估值双击，建议持续加大军工关注度。

　　东方证券认为，下半年仍需关注内需的景气上行和新质生产力方向的积极进展，国防军工板块配置价值凸显。其中，商业航天组网进度加速，火箭发射与卫星制造两端未来将共振发力，未来快速发射有望成为常态化。