今日上午，AI硬件端继续大涨，多只光模块、PCB概念股股价创新高，在ETF市场，通信设备ETF（159583）半日涨幅近5%，涨幅靠前；而通信ETF（515880）半日成交4.48亿元，交投活跃。

　　ETF份额变化方面，今年以来，通信设备ETF份额变化不大，通信ETF（515880）年内份额增加了2.05亿份，年初至今份额变动率为11%。

　　投资逻辑来看，年初以来以 DeepSeek 为首的国内AI创新持续爆发，其相对高性能、低成本的优势使得国内 AI 应用推广前景无限。AI 领域大语言模型的持续推出以及参数量的不断增长有望驱动模型训练端、推理端 GPU 芯片需求快速增长；当前 ToB、ToC 端的AI 商业化应用逐步落地，AI 应用的发展则有望拉动软件、计算机硬件的需求。

　　点评：通信设备ETF（159583）半日涨幅为4.96%，该ETF规模较小，只有1.09亿份，半日成交金额为3614.01万元，其追踪的是中证通信设备主题指数。

　　中证通信设备主题指数选取50只业务涉及通信设备制造、通信技术服务以及卫星互联网建设等领域的上市公司证券作为指数样本，反映通信设备主题上市公司证券的整体表现。

中证通信设备主题指数主要权重股

　　点评：通信ETF（515880）今日上午涨幅也达到4.62%，其规模为20.2亿份，半日成交金额达4.48亿元，该ETF追踪的是中证全指通信设备指数。

　　中证全指通信设备指数从中证全指指数中选取业务涉及通信设备领域的上市公司证券作为指数样本，以反映该主题上市公司证券的整体表现。

中证全指通信设备指数主要权重股