继昨夜美股标普500再创历史新高之后，港股10月2日迎来10月第一个交易日，恒生指数大涨1.61%，突破27000点，收报27287.12点；恒生科技指数大涨3.36%，收报6682.86点。

　　盘面上，芯片股中芯国际涨超12%，华虹半导体涨超7%，双双创下历史新高；科网股造好，快手-W涨超6%，百度集团-SW涨超5%，阿里巴巴-W涨超4%；黄金股强势，中国白银集团涨超30%，潼关黄金、紫金黄金国际涨逾12%；锂电股爆发，天齐锂业涨逾13%，赣锋锂业涨逾10%，宁德时代涨逾4%。

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　　芯片股爆发

　　隔夜美股芯片股普遍上涨，费城半导体指数涨2.05%，再度刷新历史新高。美光科技涨超8%，英特尔涨逾7%，应用材料、ARM涨超6%，科天半导体涨超4%，阿斯麦、台积电涨超3%。

　　10月2日亚洲交易时段，港股、韩股芯片股亦集体大涨，SK海力士一度大涨超12%，港股中芯国际收盘大涨12.7%，华虹半导体涨7.13%。

　　消息面上，当地时间10月1日，OpenAI与韩国芯片巨头三星电子和SK海力士宣布建立合作关系，为“星际之门”（Stargate）项目提供芯片及其他解决方案。

　　今年1月，美国总统特朗普宣布了名为“星际之门”的联合投资计划，主要投资者为OpenAI、软银和甲骨文。“星际之门”项目计划投资1000亿美元用于建设AI计算服务器，投资金额将在四年内扩大至5000亿美元。

　　根据三星和SK海力士的声明，双方承诺加快先进芯片的生产，以满足OpenAI在“星际之门”项目中日益增长的存储需求。

　　此前，OpenAI上周表示，未来将与甲骨文和软银在美国境内新建五个数据中心，包括得州的两个、以及新墨西哥州、俄亥俄州和中西部地区尚未披露位置的一个。

　　近期全球存储芯片市场迎来新一轮价格飙升，此次涨价潮由供需失衡、技术迭代与地缘政治多重因素驱动，国内外市场反应强烈，机构普遍看好行业未来两年景气度。摩根士丹利近日预测，鉴于明年存储领域可能出现供需失衡，内存芯片行业将迎来 “超级周期”。

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　　美国政府“停摆”

　　美联储10月“100%”降息

　　宏观面上，美联储10月降息预期正由于美国政府停摆而得到进一步加强。据CME“美联储观察”，目前美联储10月降息的概率已经升至100%，降息25个基点的概率为99%，而降息50基点的概率为1%。12月份再次降息的可能性为88%。两者都比政府停摆开始时更高。

　　据新华社报道，由于美国国会参议院否决共和党提出的一项临时拨款法案，使得迅速结束联邦政府“停摆”状态的希望破灭。美国东部时间10月1日零时起，联邦政府时隔近七年再“停摆”。这意味着除提供“必要服务”的政府雇员外，估计约75万联邦雇员将“被休假”，部分公共服务可能被暂停或延迟，经济数据发布也将受影响。

　　在华尔街分析师看来，政府关门可能会进一步巩固美联储10月降息预期。他们表示，尤其是在美国政府关门僵局持续数天以上的情况下，美联储主席鲍威尔及其同僚可能会偏向于采取宽松货币政策。

　　眼下，美联储正面临着劳动力市场低迷、通胀高企的棘手局面。如果政府停摆持续下去，美国劳工统计局将无法按计划于周五公布非农就业数据，缺乏关键数据将加大美联储在制定货币政策时的工作难度。

　　Evercore ISI全球政策和央行策略主管Krishna Guha日前在一份客户报告中表示：“美国政府关门以及相关的数据延迟，使得我们原本已确信的美联储10月降息更无悬念。”

　　美国银行指出，历史经验表明，到美联储10月28日至29日开会时，政府关门可能会结束，官员们将掌握最新数据。然而，如果僵局持续到那时，决策者可能会基于两大理由支持降息。

　　“首先，需要一份稳健的9月就业报告才能令美联储10月按兵不动。如果9月就业数据无法获得，鲍威尔主席可能会倾向于推动另一次 ‘风险管理’降息，”美银经济学家Stephen Juneau写道。“其次，美联储希望防范政府长时间关门带来的下行风险，尤其是在政府工作人员被解雇的情况下。”

　　美国总统特朗普近期的言论暗示，部分联邦政府职位可能面临永久性裁撤。

　　这为本已疲软的劳动市场增添了变数。就业数据处理公司ADP周三发布的私营部门就业数据显示，美国9月ADP就业人数减少3.2万人，预期增加5.1万人，前值增加5.4万人。