上周，国内A股市场呈现宽幅震荡走势，上证指数在3800~3930点区间波动，最终收报3839.76点，下跌1.47%。期指四个品种出现不同程度回落，IF、IH、IC及IM主力合约周度跌幅分别为2.35%、0.34%、5.63%及4.43%。基差方面，各品种升贴水变化各不相同。IF及IC主力合约贴水分别扩大至29点和152.9点，IH主力合约由升水转为贴水4.8点，IM主力合约贴水收窄至164.7点。

　　量能方面，受交割影响，期指持仓明显下滑，四个品种当周共计减仓26800手，总持仓降至974525手。期指各品种持仓增减互现，IF减仓12787手，持仓降至265794手，IH减仓7821手，持仓降至97922手，IC减仓13487手，持仓降至246587手，IM增仓7295手，持仓升至364222手。

　　持仓方面，期指各品种前20席位持仓（下称主力）增减不一。具体说来，IF多头主力减仓4373手（交易所公布合约10月17日与10月10日主力持仓总和的差值，下同），空头主力减仓5573手，净空持仓降至24058手；IH多头主力减仓3225手，空头主力减仓5343手，净空持仓降至15236手；IC多头主力减仓11120手，空头主力减仓11078手，净空持仓微升至22456手；IM多头主力增仓4448手，空头主力增仓1655手，净空持仓降至35312手。

　　具体席位方面，IF多数席位持仓均较前一周有不同程度减少。多头方面，国泰君安席位多头减仓1379手，净多持仓降至1万手之下，光大期货席位多头减仓2011手，净多持仓降至1327手，南华期货席位多头减仓778手，净多持仓降至3493手，浙商期货席位多头减仓3621手，持仓降至2716手。空头方面，中信期货席位空头减仓1908手，净空持仓降至16639手，华泰期货席位空头减仓1722手，净空持仓降至11815手，摩根大通席位空头增仓1293手，持仓升至6272手。

　　总体来说，上周为交割周，期指总持仓回落态势明显，但各品种主力持仓变化各异。整体看，海外市场不确定性增大，预计期指中短期延续高位宽幅波动走势。