AI基金鹏华鑫远价值一年持有期混合A（011570）披露2025年三季报，第三季度基金利润908.98万元，加权平均基金份额本期利润0.0356元。报告期内，基金净值增长率为1.69%，截至三季度末，基金规模为2.55亿元。

　　该基金属于偏股混合型基金，长期投资于金融地产股票。截至10月24日，单位净值为1.205元。基金经理是袁航，目前管理7只基金。其中，截至10月24日，鹏华先进制造股票近一年复权单位净值增长率最高，达9.16%；鹏华策略优选混合最低，为1%。

　　基金管理人在三季报中表示，报告期内，本基金的核心投资策略未发生改变：买入具备明显竞争优势和长期增长前景的优质资产，中长期持有以积累经营复利和价值复利，通过企业内在价值提升来实现股价上涨，同时注重安全边际。在选股上，我们重点聚焦的是商业模式、护城河、长期增长前景以及估值，相对淡化的是市场情绪波动和短期资金买卖。

　　截至10月24日，鹏华鑫远价值一年持有期混合A近三个月复权单位净值增长率为-0.03%，位于同类可比基金8/16；近半年复权单位净值增长率为14.43%，位于同类可比基金8/16；近一年复权单位净值增长率为8.45%，位于同类可比基金7/14；近三年复权单位净值增长率为61.92%，位于同类可比基金1/12。

　　通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。

　　截至9月30日，基金近三年夏普比率为0.8141，位于同类可比基金3/12。

　　截至10月24日，基金近三年最大回撤为18.36%，同类可比基金排名3/12。单季度最大回撤出现在2022年一季度，为18.91%。

　　据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为92.3%，同类平均为87.05%。2025年一季度末基金达到94.18%的最高仓位，2021年三季度末最低，为57.83%。

　　截至2025年三季度末，基金规模为2.55亿元。

　　该基金持股集中度较高，且持股标的较为稳定，近2年前十大重仓股集中度长期超过60%。截至2025年三季度末，基金十大重仓股分别是宁波银行、格力电器、美的集团、招商银行、常熟银行、海尔智家、中国平安、中国太保、中国财险、中国国航。

　　核校：沈楠