AI基金宏利效率优选混合(LOF)（162207）披露2025年三季报，第三季度基金利润8579.18万元，加权平均基金份额本期利润0.294元。报告期内，基金净值增长率为22.83%，截至三季度末，基金规模为4.53亿元。

　　该基金属于股债平衡型基金。截至10月27日，单位净值为1.484元。基金经理是吴华，目前管理的2只基金近一年均为正收益。其中，截至10月27日，宏利价值长青混合A近一年复权单位净值增长率最高，达36.93%；宏利效率优选混合(LOF)最低，为16.77%。

　　基金管理人在三季报中表示， 从行业景气度和业绩增长的角度出发，本基金在人形机器人、人工智能和芯片为代表的 TMT行业和潮玩游戏摄影为代表的新消费等方向深耕。在努力控制组合回撤的前提下，尽量为投资人创造收益。基金经理综合考量未来行业前景、当前公司盈利增速和公司质地等一系列各项指标，进行股票筛选。在报告期内积极捕捉到了一定的投资机会。

　　截至10月27日，宏利效率优选混合(LOF)近三个月复权单位净值增长率为12.04%，位于同类可比基金64/134；近半年复权单位净值增长率为12.21%，位于同类可比基金97/134；近一年复权单位净值增长率为16.77%，位于同类可比基金75/130；近三年复权单位净值增长率为-4.79%，位于同类可比基金103/119。

　　通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。

　　截至9月30日，基金近三年夏普比率为0.1975，位于同类可比基金101/119。

　　截至10月27日，基金近三年最大回撤为29.74%，同类可比基金排名73/117。单季度最大回撤出现在2022年一季度，为21.8%。

　　据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为67.73%，同类平均为67.17%。2020年上半年末基金达到69.35%的最高仓位，2024年末最低，为64.88%。

　　截至2025年三季度末，基金规模为4.53亿元。

　　该基金持股集中度较高，近2年前十大重仓股集中度长期超过60%。截至2025年三季度末，基金十大重仓股分别是恒立液压、科达利、三花智控、豪能股份、福达股份、银轮股份、浙江荣泰、嵘泰股份、无锡振华、新泉股份。

　　核校：杨宁