周五(10月31日)软件股逆势走强，Kimi概念、AI语料等概念方向表现强势。个股方面，福昕软件20CM涨停，深信服涨近14%，三六零、中安科等个股涨停。
主力资金抢筹这些软件股
东方财富Choice数据显示，自10月20日国产软件概念指数反弹以来，主力资金抢筹多只软件股。
具体来看，三六零排名第一，主力资金净买入超19亿元，该股区间涨幅接近17%。值得注意的是，三六零2025年三季报显示，公司前三季度营业收入60.68亿元，同比增长8.18%；归母净亏损1.22亿元，同比亏损缩窄78.88%。其中第三季度单季营收22.41亿元，同比增长16.88%，实现净利润1.6亿元，扭亏为盈。
而同花顺、金山办公、榕基软件、用友网络、福昕软件、汉得信息、国子软件、中安科、艾融软件、网达软件等多股主力净买入额在4亿元至1亿元之间不等。
三季报业绩方面，中安科、麦迪科技、三六零、奇安信-U、绿盟科技、科远智慧、国子软件、
微创光电、艾融软件等个股三季报净利润增长率均在20%以上，其中中安科三季报净利润增长高达1748%。
机构：国产AI应用有望迎来拐点机遇
消息面上，10月28日公布的《中共中央关于制定国民经济和社会发展第十五个五年规划的建议》明确，全面实施“人工智能+”行动，全方位赋能千行百业。多位专家和企业人士在接受媒体记者采访时表示，政策驱动下，人工智能正深度渗透各个领域，为经济增长注入强劲动力，将成为“十五五”时期高质量发展的核心引擎。此外第三方机构QuestMobile近日发布的2025年三季度AI应用行业报告显示，我国AI应用移动端月活跃用户规模已突破7亿大关。截至2025年9月，移动端月活跃用户量达到7.29亿，PC（个人电脑）端为2亿。
中信证券表示，10月以来，OpenAI、xAI等陆续更新大模型能力，产业创新持续推进，持续利好AI应用落地。与此同时，国产AI应用有望迎来拐点机遇，外部环境变化叠加国内政策支持，未来应用的国产化、AI化支持力度或将更加显著。看好国内公司凭借产品与工程化能力、创新与迭代速度等优势在AI应用出海的投资机遇，建议关注算力产业链、通用Agent应用、垂直Agent应用等方向。
华鑫证券表示，自上而下看，十五五规划指出激发全民族文化创新创造活力。传媒板块兼具科技与可选消费双属性，在软实力建设之外，科技发展也在持续赋能文化传媒板块。AI产品更新不断，从新模型到新产品，也带来市场的“审美疲劳”，创新是破“疲劳”优选方式之一，从AI到内容，螺旋向上的趋势不改，对好内容的需求仍是生生不息，对AI未知边界的探索仍是绵绵不绝，AI带来的应用层发展仍具看点，企业如何从用好AI到借力AI新创收、获取新增利润也成为企业竞争的核心。优质内容借力AI也具有较好杠杆效应。
哪些AI应用更可能脱颖而出？
在本轮人工智能产业浪潮中，算力基础设施的竞赛正酣，AI应用方兴未艾。站在需求爆发的前夜，哪些AI应用更有可能脱颖而出？
国泰海通证券计算机行业首席分析师杨林表示，“判断哪些行业会先走出来，有几个关键指标：容错率、技术成熟度、场景封闭性与开放性，以及是否有清晰的ROI回报。”
杨林认为，创意生成、数字营销、代码编程、客服接待等领域已成为人工智能技术落地最快、应用最成熟的赛道，市面上已经出现Nano Banana等爆款应用。此外，重复性的劳动、封闭的工业场景也是AI应用未来的“用武之地”。海外头部车企工厂中的自动化、人机耦合的程度已经极高，但搬运、分拣、质检等环节，仍然有可替代的空间。
招商证券则表示，OpenAI发布文生视频模型Sora2，与前一代相比实现多层面技术突破，更与社交互动功能深度融合，加快了C端AI应用商业化的速度。与此同时，“AI漫剧”在内的一系列创新内容形态正在迎来供需爆发，催生新的行业受益机会。站在行业二次革命的时点，在经历了上一阶段的模型迭代后，国内外产品性能均有明显提升，展望下一阶段的AI视频，其对影视、游戏、IP等行业的赋能作用将进一步凸显，产品形态与各类商业变现路径将更为清晰。
开源证券观点认为，政策或助力AI搜索、AI校对、垂类智能体等AI应用产品在政务领域及工业设计、信息服务、咨询服务等服务业行业加快渗透。综合国产大模型今年以来在视频生成、编程coding、推理性能、Agent方面的持续突破，叠加政策助力，国内AI应用场景将不断丰富，AI内容创作/社交/搜索/校对/广告/教育/电商/金融等领域商业化将继续加快，建议坚定布局AI应用。
