AI基金东方红恒元五年持有混合（501066）披露2025年三季报，第三季度基金利润3972.48万元，加权平均基金份额本期利润0.1764元。报告期内，基金净值增长率为12.82%，截至三季度末，基金规模为3.22亿元。

　　该基金属于偏股混合型基金。截至10月30日，单位净值为1.613元。基金经理是张伟锋，目前管理2只基金。

　　基金管理人在三季报中表示，本基金在三季度增加了部分贵金属配置，并对有色品种的配置做了一些微调。虽然红利资产在三季度受到了较大的市场价格挑战和相对收益压力，但从价格和内在价值的评估看，我更倾向于认为市场在提供更有利的价格。三季度，科技板块的热烈喷发让人印象深刻。市场在60 多个交易日给出如此强烈的信号，我们一定要去思考背后发生的变化。市场是在对过去长期大幅低估的资产做价值回归，还是某些复杂的情绪因素放大了基本面的变化。经过审慎评估，我判断更倾向于后者。

　　截至10月30日，东方红恒元五年持有混合近三个月复权单位净值增长率为12.18%，位于同类可比基金367/621；近半年复权单位净值增长率为18.72%，位于同类可比基金479/621；近一年复权单位净值增长率为19.71%，位于同类可比基金443/611；近三年复权单位净值增长率为19.24%，位于同类可比基金250/518。

　　截至9月30日，基金近三年夏普比率为0.4315，位于同类可比基金316/518。

　　截至10月30日，基金近三年最大回撤为36.33%，同类可比基金排名276/513。单季度最大回撤出现在2022年一季度，为20.57%。

　　据定期报告数据统计，成立以来平均股票仓位为88.58%，同类平均为85.66%。2025年三季度末基金达到92.75%的最高仓位，2025年上半年末最低，为84.3%。

　　截至2025年三季度末，基金规模为3.22亿元。

　　该基金持股集中度较高。截至2025年三季度末，基金十大重仓股分别是紫金矿业、美的集团、珀莱雅、中国宏桥、兴业银锡、宝丰能源、腾讯控股、亚钾国际、重庆农村商业银行、顺丰控股。

　　核校：杨宁