AI基金新华积极价值灵活配置混合A（001681）披露2025年三季报，第三季度基金利润1161.73万元，加权平均基金份额本期利润0.148元。报告期内，基金净值增长率为12.44%，截至三季度末，基金规模为1.28亿元。

　　该基金属于灵活配置型基金。截至10月30日，单位净值为1.459元。基金经理是林翟，目前管理3只基金。其中，截至10月30日，新华积极价值灵活配置混合A近一年复权单位净值增长率最高，达20.52%；新华行业龙头主题股票最低，为-0.85%。

　　基金管理人在三季报中表示，本产品延续一贯的投资逻辑，以量化多因子策略为核心手段，聚焦中长期较高收益目标，在小市值、成长性和估值修复等因子维度适度增加暴露，以捕捉市场结构性行情带来的超额收益。在本季度的运行中，产品在市场回暖背景下实现了两位数的正收益，但受制于量化模型持仓较为分散等特征影响，收益不如景气度投资策略。不过盈亏同源，从历史上看，A 股市场短期反转效应较强，我们争取在保持产品稳健运行的前提下，努力在牛市中提高弹性。建议投资者保持耐心，坚定持有，与中国经济转型升级和科技创新的发展路径共同成长。

　　截至10月30日，新华积极价值灵活配置混合A近三个月复权单位净值增长率为8.20%，位于同类可比基金789/1287；近半年复权单位净值增长率为23.39%，位于同类可比基金644/1287；近一年复权单位净值增长率为20.52%，位于同类可比基金712/1287；近三年复权单位净值增长率为-1.30%，位于同类可比基金1035/1286。

　　通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。

　　截至9月30日，基金近三年夏普比率为0.1252，位于同类可比基金1099/1285。

　　截至10月30日，基金近三年最大回撤为36.07%，同类可比基金排名753/1274。单季度最大回撤出现在2022年一季度，为22.46%。

　　据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为83.06%，同类平均为72.35%。2019年上半年末基金达到94.46%的最高仓位，2021年一季度末最低，为26.8%。

　　截至2025年三季度末，基金规模为1.28亿元。

　　截至2025年三季度末，基金十大重仓股分别是铜陵有色、澜起科技、华友钴业、紫金矿业、天齐锂业、巨化股份、藏格矿业、中国巨石、兆易创新、云铝股份。

　　核校：孙萍