AI基金金信行业优选混合A（002256）披露2025年三季报，第三季度基金利润6368.62万元，加权平均基金份额本期利润0.7768元。报告期内，基金净值增长率为44.7%，截至三季度末，基金规模为1.86亿元。

　　该基金属于灵活配置型基金。截至10月28日，单位净值为2.591元。基金经理是孔学兵，目前管理的3只基金近一年均为正收益。其中，截至10月28日，金信精选成长混合A近一年复权单位净值增长率最高，达61.09%；金信稳健策略混合A最低，为55.07%。

　　基金管理人在三季报中表示，我们对中长期确定性的重视高于对短期景气度的追逐，对半导体国产替代方向中长期基本面的判断维持乐观：从“关税战”到“科技战”，全球地缘和贸易冲突不断背景下，半导体国产替代方向，可能是不确定市场中少数具备中长期确定性的方向性资产类别。

　　截至10月28日，金信行业优选混合A近三个月复权单位净值增长率为23.40%，位于同类可比基金287/1287；近半年复权单位净值增长率为43.16%，位于同类可比基金222/1287；近一年复权单位净值增长率为58.04%，位于同类可比基金99/1287；近三年复权单位净值增长率为24.48%，位于同类可比基金470/1286。

　　通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。

　　截至9月30日，基金近三年夏普比率为0.5773，位于同类可比基金570/1285。

　　截至10月28日，基金近三年最大回撤为50.94%，同类可比基金排名1201/1274。单季度最大回撤出现在2024年一季度，为34.09%。

　　据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为92.28%，同类平均为72.35%。2025年一季度末基金达到93.45%的最高仓位，2021年上半年末最低，为79.99%。

　　截至2025年三季度末，基金规模为1.86亿元。

　　该基金持股集中度较高，近2年前十大重仓股集中度长期超过60%。截至2025年三季度末，基金十大重仓股分别是芯源微、中微公司、茂莱光学、汇成真空、拓荆科技、中科飞测、波长光电、福晶科技、奥普光电、阿石创。

　　核校：沈楠