中证报中证网讯当前，预付式消费已成为生活服务领域快速兴起的消费业态，但现实中“消失的老板”频频上演，不少“预付卡”变成“吞钱卡”：宠物店刚充值就倒闭、新教培机构开课两周后老师失联、能源汽车充电桩预付押金迟迟不退……

　　面对预付式消费中几乎每个人都可能遇到的“糟心事”，近年来，交银国信、山东国信、渤海信托、国民信托等多家信托公司纷纷布局预付类资金服务信托，从教培到养老，从ETC到社区服务，信托制度正以“资金守护者”的角色嵌入各类消费场景，为预付消费市场安装“安全阀”。

　　基于客户诉求和行业痛点，渤海信托以陪诊业务为切入点，创造性提出了“养老消费信托账户”解决方案。该方案由护仁养老作为委托人，渤海信托作为受托人，设立“渤海信托·2025银发守护1号服务信托”。

　　目前，越来越多的信托公司加速布局预付类资金服务信托业务，范围覆盖教育培训、社区消费、交通出行等多个预付式消费场景。

　　苏州信托建立“苏州市预付式消费资金管理平台”；交银国信落地高速ETC预付类资金服务信托；上海信托创新推出“卡卫士·金盾”系列预付类资金服务信托；昆仑信托上线“放心充”服务平台……

　　具体操作上，在预付类资金服务信托模式下，信托公司主要负责开立信托专户，接收并保管预付资金，根据信托合同约定的条件和方式向商家划付资金，并监督商家的经营行为。伴随消费者对会员权益的消耗，信托公司向商家“释放”相应预付资金。一旦商家出现违约，信托公司可以根据信托合同的约定，采取相应措施保障消费者合法权益。

　　这一独特竞争力，在山东聊城的实践中得到验证。2026年初，聊城某幼儿园终止经营后，“聊安付”平台迅速启动应急预案——国民信托作为受托人，凭借专业的资金核算能力，逐笔核对67户幼儿家庭的充值、消费、结余记录，快速完成了未消费资金的精准退还。

　　在养老消费场景中，同样如此。2025年12月，山东国信落地山东省内首单专注于养老消费场景的预付资金服务信托“山东信托-信托康养预付资金服务信托”。枣庄颐顺康养作为该项目委托人及养老服务提供方，将预收的床位费、服务费等预付资金作为信托财产，通过设立信托专户进行独立管理，山东国信作为受托人，履行账户管理、支付审核及执行监督等职责。

　　尽管制度优势明显，但预付类资金服务信托的推广仍面临现实挑战。

　　在多位受访人士看来，单靠信托公司一己之力远远不够，需构建起一个“政府引领+信托监管+银行保管+政务平台支撑”的多方协同治理模式，各方密切配合，发挥各自优势，保障预付资金安全。