AI基金光大保德信行业轮动混合（360016）披露2025年年报，2025年基金利润2204.43万元，加权平均基金份额本期利润0.2077元。报告期内，基金净值增长率为13.34%，截至2025年末，基金规模为1.4亿元。

　　该基金属于偏股混合型基金。截至4月9日，单位净值为1.882元。基金经理是詹佳，目前管理8只基金。其中，截至4月9日，光大保德信行业轮动混合近一年复权单位净值增长率最高，达25.8%；光大保德信永鑫混合A最低，为15.52%。

　　基金管理人在年报中表示，2026 年，是“十五五”规划开局之年。规划的实施将为中国经济的长期发展奠定坚实基础，国家将通过一系列政策措施，确保在复杂的国内外环境中实现经济的稳中向好。海外方面，美联储缩表大石头未落地，资本市场流动性展望不明朗。外部因素推升资源品价格，潜在滞涨的风险阻碍降息节奏。因此全球风险资产应当适当降低收益预期，寻找确定性。美元、美债作为金融锚定物的能力长期下降的背景下，全球权益资产保值增值需要寻找稳定的货币、稳健的经营收益以及稳固的供应链地位。在诸多外部环境不确定性下，国内大循环为主体、国内国际双循环相互促进的新发展格局仍将为区域经济发展发挥关键作用。随着消费品、工业品价格温和回升，企业部门利润、居民部门收入及宏观经济有望实现更加良性的循环。

　　截至4月9日，光大保德信行业轮动混合近三个月复权单位净值增长率为5.08%，位于同类可比基金89/621；近半年复权单位净值增长率为8.97%，位于同类可比基金111/621；近一年复权单位净值增长率为25.80%，位于同类可比基金445/618；近三年复权单位净值增长率为1.40%，位于同类可比基金400/559。

　　通过所选区间该基金净值增长率分位图，可以观察该基金与同类基金业绩比较情况。图为坐标原点到区间内某时点的净值增长率在同类基金中的分位数。

　　截至3月31日，基金近三年夏普比率为0.1532，位于同类可比基金459/550。

　　截至4月9日，基金近三年最大回撤为22.25%，同类可比基金排名45/549。单季度最大回撤出现在2022年一季度，为25.69%。

　　据定期报告数据统计，近三年平均股票仓位为80.3%，同类平均为85.83%。2020年上半年末基金达到87.84%的最高仓位，2021年一季度末最低，为73.34%。

　　截至2025年末，基金规模为1.4亿元。

　　截至2025年12月31日，基金持有人共计1.08万户，合计持有8058.52万份。其中管理人员工持有46.21万份，占比0.57%，机构持有份额占比0.44%，个人投资者占比99.56%。

　　截至2025年12月31日，基金最近一年换手率约950.58%，持续3年高于同类均值。

　　截至2025年末，基金十大重仓股分别是宇通客车、隆鑫通用、海尔智家、新华保险、思瑞浦、中际旭创、中国平安、罗博特科、中金黄金、双环传动。