天弘价值精选灵活配置混合型发起式证券投资基金
2020年第4季度报告

2020年12月31日

基金管理人:天弘基金管理有限公司

基金托管人:交通银行股份有限公司

报告送出日期:2021年01月22日

§1 重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人交通银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2021年01月20日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自2020年10月01日起至2020年12月31日止。

§2 基金产品概况

基金简称 天弘价值精选

基金主代码 002639

基金运作方式 契约型开放式、发起式

基金合同生效日 2016年06月16日

报告期末基金份额总额 421,665,459.54份

投资目标 在严格控制投资组合风险的前提下，通过积极
主动的资产配置，力争获取长期稳健收益。

本基金的主体投资策略是在资产配置基础上精
选个股投资。该策略分两个层次：第一层是大
类资产配置，即识别股票市场的系统性风险，
投资策略 根据系统性风险的大小来确定股票仓位，剩余
仓位进行固定收益资产投资；第二层是精选个
股投资。根据价值投资原理，精选基本面优良、
估值合理甚至明显低估个股进行投资，以最小
化风险暴露、最大化投资收益。

业绩比较基准 中证800指数收益率×60%+中证综合债指数收
益率×40%

风险收益特征 本基金为混合型基金，其风险收益预期高于货
币市场基金和债券型基金，低于股票型基金。

基金管理人 天弘基金管理有限公司

基金托管人 交通银行股份有限公司

§3 主要财务指标和基金净值表现

3.1 主要财务指标

单位：人民币元

主要财务指标 报告期（2020年10月01日 - 2020年12月31日）

1.本期已实现收益 17,028,284.58

2.本期利润 38,751,241.69

3.加权平均基金份额本期利润 0.0923

4.期末基金资产净值 585,160,525.34

5.期末基金份额净值 1.3877

注：1、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，开放式基金的申购赎回费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

业绩比 业绩比

净值增 净值增 较基准 较基准

阶段 长率① 长率标 收益率 收益率 ①-③ ②-④
准差② ③ 标准差

④

过去三个月 7.13% 0.32% 7.05% 0.61% 0.08% -0.29%

过去六个月 15.95% 0.40% 12.73% 0.81% 3.22% -0.41%

过去一年 23.04% 0.46% 16.86% 0.86% 6.18% -0.40%

过去三年 31.20% 0.51% 21.89% 0.81% 9.31% -0.30%

自基金合同生效日起 38.77% 0.45% 38.29% 0.70% 0.48% -0.25%
至今
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

注：1、本基金合同于2016年06月16日生效。

2、本报告期内，本基金的各项投资比例达到基金合同约定的各项比例要求。

§4 管理人报告

4.1 基金经理（或基金经理小组）简介

任本基金的基 证

金经理期限 券

姓名 职务 从 说明

任职 离任 业

日期 日期 年

限

男，金融学硕士。历任建
2020 信基金管理有限责任公司
张寓 本基金基金经理 年09 - 10 助理研究员，中信证券股
月 年 份有限公司研究员，2013
年1月加盟本公司，历任研
究员、投资经理。

2019 男，电子学硕士。历任泰
赵鼎 本基金基金经理 年11 - 5 康资产管理有限责任公司
龙 月 年 固收交易员。2017年8月加
盟本公司，历任固定收益

机构投资部研究员、投资
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