国泰价值精选灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书
（2019年第一号）

基金管理人：国泰基金管理有限公司

基金托管人：中国银行股份有限公司

截止日：二零一九年二月八日

目 录

重要提示........................................................................................................................................... 1
第一部分绪言...............................................................................................................................2
第二部分释义...............................................................................................................................2
第三部分基金管理人 ................................................................................................................... 6
第四部分基金托管人 ................................................................................................................. 22
第五部分相关服务机构 ............................................................................................................. 24
第六部分基金的募集 ................................................................................................................. 35
第七部分基金合同的生效 ......................................................................................................... 36
第八部分基金份额的申购与赎回 ............................................................................................. 36
第九部分基金的投资 ................................................................................................................. 46
第十部分基金的业绩 ................................................................................................................. 58
第十一部分基金的财产 ............................................................................................................. 58
第十二部分基金资产估值 ......................................................................................................... 59
第十三部分基金的收益与分配 ................................................................................................. 64
第十四部分基金费用与税收 ..................................................................................................... 65
第十五部分基金的会计与审计 ................................................................................................. 67
第十六部分基金的信息披露 ..................................................................................................... 67
第十七部分风险揭示 ................................................................................................................. 74
第十八部分基金的终止与清算 ................................................................................................. 79
第十九部分基金合同内容摘要 ................................................................................................. 81
第二十部分托管协议内容摘要 ................................................................................................. 96
第二十一部分对基金份额持有人的服务............................................................................... 108
第二十二部分其他应披露事项 ............................................................................................... 109
第二十三部分招募说明书存放及查阅方式...........................................................................110
第二十四部分备查文件 ...........................................................................................................110

重要提示

本基金经中国证券监督管理委员会2018年2月12日证监许可【2018】334号文注册募集。本基金的基金合同生效日为2018年8月8日。

基金管理人保证招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中国证监会注册，但中国证监会对本基金募集的注册，并不表明其对本基金的投资价值、市场前景和收益做出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。
本基金投资于证券市场，基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动。投资人在投资本基金前，需全面认识本基金产品的风险收益特征和产品特性，充分考虑自身的风险承受能力，理性判断市场，对投资本基金的意愿、时机、数量等投资行为作出独立决策。投资人根据所持有的基金份额享受基金的收益，但同时也需承担相应的投资风险。基金投资中的风险包括：因经济、政治、社会环境等因素的变化对证券价格产生影响而形成的系统性风险，个别行业或个别证券特有的非系统性风险，流动性风险，基金管理人在基金管理运作过程中产生的运作管理风险，本基金的特定风险以及由某些不可抗力因素造成的其他风险等。

本基金可投资中小企业私募债，中小企业私募债由于发行人自身特点，存在一定的违约风险。同时单只债券发行规模较小，且只能通过两大交易所特定渠道进行转让交易，存在流动性风险。本基金可投资资产支持证券，存在与基础资产相关的风险、与资产支持证券相关的风险、与专项计划管理相关的风险和其他风险。

本基金为混合型基金，其预期风险、预期收益高于货币市场基金和债券型基金，低于股票型基金，属于中等预期风险和预期收益的产品。

投资有风险，投资人认购（或申购）本基金时应认真阅读基金合同、本招募说明书等信息披露文件。

基金的过往业绩并不预示其未来表现，基金管理人管理的其他基金的业绩也不构成对本基金业绩表现的保证。基金管理人提醒投资人基金投资的“买者自负”原则，在投资人作出投资决策后，基金运营状况与……