鹏华中证高股息龙头交易型开放式指数证
券投资基金联接基金

2020 年第 4 季度报告

2020 年 12 月 31 日

基金管理人：鹏华基金管理有限公司

基金托管人：中信证券股份有限公司

报告送出日期：2021 年 1 月 22 日

§1 重要提示

基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。

基金托管人中信证券股份有限公司根据本基金合同规定，于 2021 年 01 月 21 日复核了本报告
中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自 2020 年 10 月 01 日起至 2020 年 12 月 31 日止。

§2 基金产品概况

2.1 基金基本情况

基金简称 鹏华股息龙头 ETF 联接

基金主代码 008622

基金运作方式 契约型开放式

基金合同生效日 2020 年 6 月 24 日

报告期末基金份额总额 202,306,647.82 份

投资目标 本基金主要通过投资于目标 ETF，紧密跟踪标的指数，
追求跟踪偏离度和跟踪误差最小化。

投资策略 本基金为鹏华中证高股息龙头 ETF 的联接基金，主要
通过投资于鹏华中证高股息龙头 ETF 实现对标的指数的
紧密跟踪，力争将日均跟踪偏离度控制在 0.35%以内，
年化跟踪误差控制在 4%以内。如因标的指数编制规则
调整或其他因素导致跟踪误差超过上述范围，基金管理
人应采取合理措施避免跟踪误差进一步扩大。 1、目标
ETF 投资策略 本基金投资目标 ETF 的方式如下： （1）
申购、赎回：按照目标 ETF 法律文件约定的方式申赎目
标 ETF。 （2）二级市场方式：在二级市场进行目标 ETF
基金份额的交易。 当目标 ETF 申购、赎回或交易模式
进行了变更或调整，本基金也将作相应的变更或调整，
无须召开基金份额持有人大会。 本基金将在综合考虑
合规、风险、效率、成本等因素的基础上，决定采用申
购、赎回的方式或二级市场方式进行目标 ETF 的投资。
2、股票投资策略 本基金可投资于标的指数成份股、备

选成份股，以更好的跟踪标的指数。同时，在条件允许
的情况下还可通过买入标的指数成份股、备选成份股来
构建组合以申购目标 ETF。因此对可投资于标的指数成
份股、备选成份股的资金头寸，主要采取复制法，即按
照标的指数的成份股组成及其权重构建基金投资组合，
并根据标的指数组成及其权重的变动而进行相应调整。
但在因特殊情况（如流动性不足等）导致无法获得足够
数量的个券时，基金管理人将搭配使用其他合理方法进
行适当的替代，包括通过投资其他股票进行替代，以降
低跟踪误差，优化投资组合的配置结构。 3、债券投资
策略 本基金债券投资将采取久期策略、收益率曲线策
略、骑乘策略、息差策略、个券选择策略、信用策略等
积极投资策略，自上而下地管理组合的久期，灵活地调
整组合的券种搭配，同时精选个券，以增强组合的持有
期收益。 4、股指期货投资策略 本基金将根据风险管
理的原则，以套期保值为目标，选择流动性好、交易活
跃的股指期货合约，充分考虑股指期货的风险收益特征，
通过多头或空头的套期保值策略，以改善投资组合的投
资效果，实现股票组合的超额收益。 5、资产支持证券
的投资策略 本基金将综合运用战略资产配置和战术资
产配置进行资产支持证券的投资组合管理，并根据信用
风险、利率风险和流动性风险变化积极调整投资策略，
严格遵守法律法规和基金合同的约定，在保证本金安全
和基金资产流动性的基础上获得稳定收益。 6、参与融
资及转融通证券出借业务策略 本基金可在综合考虑预
期收益、风险、流动性等因素基础上，参与融资业务。
为更好地实现投资目标，在加强风险防范并遵守审慎经
营原则的前提下，本基金可根据投资管理的需要参与转
融通证券出借业务。本基金将在分析市场环境、投资者
类型与结构、基金历史申赎情况、出借证券流动性情况
等因素的基础上，合理确定出借证券的范围、期限和比
例。 本基金将密切跟踪国内关于基金参与融券业务法
律法规的实施进展，待允许本基金参与融券业务的相关
规定颁布后，将在届时相应法律法规的框架内，参与融
券业务。 未来，随着证券市场投资工具的发展和丰富，
本基金可相应调整和更新相关投资策……