东方红颐和稳健养老目标两年持有期混合
型基金中基金（FOF）

2020 年第 4 季度报告

2020 年 12 月 31 日

基金管理人：上海东方证券资产管理有限公司

基金托管人：中国工商银行股份有限公司

报告送出日期：2021 年 1 月 22 日

§1 重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2021 年 1 月 20 日复核了本
报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自 2020 年 10 月 1 日起至 12 月 31 日止。

§2 基金产品概况

基金简称 东方红颐和稳健养老两年（FOF）

基金主代码 009174

基金运作方式 契约型开放式，但本基金对每份基金份额设置两年锁定持有期

基金合同生效日 2020 年 6 月 24 日

报告期末基金份额总额 216,890,753.86 份

投资目标 本基金是稳健型养老目标风险基金中基金，依照目标风险进行稳健的
大类资产配置，在严格控制投资组合风险的前提下，追求资产净值的
长期稳健增值。

投资策略 本基金是一只稳健的养老目标风险策略基金。在设定的投资范围及风
险目标下，通过定量和定性的结合分析实现基金的资产配置。同时，
根据宏观经济、资本市场的动量因素和事件驱动做出资产动态调整决
策。

业绩比较基准 沪深 300 指数收益率*18%+恒生指数收益率*2%+中国债券总指数收益
率*75%+银行活期存款利率（税后）*5%

风险收益特征 本基金为混合型基金中基金，是目标风险型基金，且投资风格为稳健
型，其预期收益及风险水平高于货币市场基金、货币市场基金中基金、
债券型基金及债券型基金中基金，低于股票型基金和股票型基金中基
金。

本基金将投资港股通标的股票，需承担港股通机制下因投资环境、投
资标的、市场制度以及交易规则等差异带来的特有风险。

基金管理人 上海东方证券资产管理有限公司

基金托管人 中国工商银行股份有限公司

§3 主要财务指标和基金净值表现

3.1 主要财务指标

单位：人民币元

主要财务指标 报告期（2020 年 10 月 1 日-2020 年 12 月 31 日）

1.本期已实现收益 3,711,463.57

2.本期利润 6,387,003.27

3.加权平均基金份额本期利润 0.0295

4.期末基金资产净值 226,131,845.35

5.期末基金份额净值 1.0426

注：（1）所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

（2）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。
3.2 基金净值表现
3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

业绩比较基

净值增长率 净值增长率 业绩比较基

阶段 准收益率标 ①－③ ②－④

① 标准差② 准收益率③

准差④

过去三个月 2.91% 0.15% 3.48% 0.19% -0.57% -0.04%

过去六个月 4.25% 0.14% 3.78% 0.24% 0.47% -0.10%

自基金合同

4.26% 0.14% 4.30% 0.24% -0.04% -0.10%
生效起至今
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

注：1、本基金合同于 2020 年 6 月 24 日生效，自合同生效日起至本报告期末不满一年。

2、本基金建仓期 6 个月，即从 2020 年 6 月 24 日起至 2020 年 12 月 23 日，建仓期结束时各
项资产配置比例均符合基金合同约定。

§4 管理人报告

4.1 基金经理（或基金经理小组）简介

姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业 说明

任职日期 离任日期 年限

2020 年 06 月至今任 东方红颐和平衡养
老目标三年持有期混合型基金中基金

（FOF）基金经理、2020 年 06 月至今任
东方红颐和积极养老目标五年持有期混
合型基金中基金（FOF）基金经理、2020
年 06 月至今任东方红颐和稳健养老目标
本基金基 2020年6 月24 两年持有期混合型基金中基金（FOF）基
陈文扬 金经理 日 - 11 年 金经理。上海财经大学金融学硕士。曾任
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融市场部高级投资经理，上海东方证券资
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